ВВЕДЕНИЕ

С учетом текущей ситуации в экономико-финансовой сфере грамотное управление финансами - это прежде всего возможность обезопасить компанию от риска финансовых потерь, вовремя обнаружить проблемы у организации и проявить осмотрительность при работе с тем или иным контрагентом. Ни одна методика не даст 100-процентной гарантии своевременного обнаружения проблем, но значительно снизить риски все-таки можно.

В рамках управления финансами отслеживаются рыночные тенденции, актуальные для конкретной организации. В частности, новые госпрограммы по рефинансированию кредитов. И наоборот, банкротство крупных предприятий в регионе, приоритетном для деятельности компании, ухудшают ее перспективы. По итогам анализа новостного фона можно выставить оценку по этому показателю: «удовлетворительно» или «неудовлетворительно».

При выведении интегрированной оценки финансового положения предприятия - отнесении организации к той или иной группе по уровню его надежности важно не только учесть дополнительные критерии, но и значение именно экспертного мнения. Оцифрованные и систематизированные данные - это лишь сырье для экспертизы. Их механическое обобщение порой дает искаженный результат - какой-то критический фактор просто «растворяется» при усреднении.

Финансовое планирование является неотъемлемой частью управления финансами и преследует своей целью дать прогноз перспектив организации, возможных результатов деятельности и выявить проблемные области деятельности.

Соответственно финансовый план должен быть гибким, способным выйти за рамки методики, что и обуславливает актуальность выбранной темы курсовой работы.

Целью данной работы является проведение оценки системы финансового планирования конкретного предприятия и совершенствование показателей финансового плана.

Исходя из целей, основными задачами работы являются:

Раскрытие понятия финансового планирования;

Изучение методических основ и основных этапов составления финансового плана;

Проведение анализа финансового положения конкретного предприятия;

Оценка системы финансового планирования на конкретном предприятии;

Объектом исследования в курсовой работе явилось предприятие.

Предмет исследования – финансовое планирование в организации.

В рамках курсовой работы использовались методы экономического и финансового анализа, а также сравнения и синтеза полученной информации в конкретные выводы и рекомендации для повышения надежности финансового состояния исследуемой организации.

Практическая значимость курсовой работы заключается в том, что рекомендации по совершенствованию финансового планирования на предприятии можно применить в реальной деятельности

ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ФИНАНСОВОГО ПЛАНИРОВАНИЯ НА ПРЕДПРИЯТИИ

1.1. Цели,задачи и функции финансового планирования

Планирование – это установка стратегии организации на будущие периоды в части развития бизнеса и финансовых ориентиров; планирование обычно покрывает несколько лет.

По мнению проф. Д.С. Молякова, «научное понятие категории «финансовые ресурсы» тесно связано с такой более высокой по степени абстракции категорией, как «финансы». Распределение и перераспределение стоимости при помощи финансов обязательно сопровождается движением денежных средств, принимающих специфическую форму финансовых ресурсов». Далее автор делает обоснованный вывод, что финансовые ресурсы являются материальным носителем финансовых отношений. Профессор Д.С. Моляков считает, что на уровне предприятия структура финансовых ресурсов определяется доходом собственными источниками – валовым доходом и амортизацией

Финансовое планирование - выбор целей по реальности их достижения с имеющимися финансовыми ресурсами в зависимости от внешних условий и согласование будущих финансовых потоков, выражается в составлении и контроле над выполнением планов формирования доходов и расходов, учитывающих текущее финансовое состояние, выраженные в денежном эквиваленте цели и средства их достижения. Финансовое планирование - это планирование любых расходов и доходов компании, организации или частного лица для обеспечения стабильного и успешного развития, которое охватывает все стороны деятельности.

Финансовое планирование - это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития организации. Основными целями этого процесса являются установление соответствия между наличием финансовых ресурсов организации и потребностью в них, выбор эффективных источников формирования финансовых ресурсов и выгодных вариантов их использования .

Финансовое планирование - процесс создания множества планов по привлечению и использованию денежных средств, в том числе капитала, как долгосрочного финансового источника. Финансовое планирование – это процесс определения объемов поступления соответствующих видов финансовых ресурсов (прибыль, амортизация и прочие) и их распределения за направлениями использования в запланированном периоде.

К основным задачам финансового планирования можно отнести:

Определение объема финансовых ресурсов по каждому источнику поступлений и общего объема финансовых ресурсов субъектов власти и субъектов хозяйствования;

Определение объема и направлений использования финансовых ресурсов,

Установление приоритетов в расходовании средств;

Обеспечение сбалансированности материальных и финансовых ресурсов, экономного и эффективного использования финансовых ресурсов;

Создание условий для укрепления устойчивости организаций, а также бюджетов, формируемых органами государственной власти и местного самоуправления, бюджетов государственных внебюджетных фондов .

В процессе финансового планирования учитываются все финансовые ресурсы, которыми владеет предприятие, и которые будут созданы в процессе деятельности.

Разработка российскими предприятиями финансовых планов (бюджетов) занимает важное место в системе мер по стабилизации их денежного хозяйства.

Определим основные понятия, связанные с финансовым планированием. С одной точки зрения, которой придерживается автор настоящего пособия, финансовое планирование – разновидность управленческой деятельности, направленная на достижение сбалансированности между движением денежных и материальных ресурсов предприятия, обеспечение платежеспособности, ликвидности и увеличение рентабельности активов, собственного капитала и продаж.

Согласно второму определению, которого придерживается ряд практикующих специалистов, финансовое планирование – процесс разработки финансовых планов и плановых (нормативных) показателей по обеспечению развития организации и повышению эффективности ее операционной и инвестиционной деятельности в предстоящем периоде.

Финансовое планирование представляет собой процесс разработки системы показателей по обеспечению предприятия необходимыми финансовыми ресурсами и повышению эффективности его финансовой деятельности в будущем периоде .

Главная задача финансового планирования состоит в определении дополнительных потребностей финансирования, которые появляются вследствие увеличения объемов реализации товаров или предоставления услуг.

При финансовом планировании фиксируются финансовые показатели, которых компания стремится достичь в будущем.

Финансовое планирование формулирует пути и способы достижения финансовых целей предприятия.

Главной целью финансового планирования на предприятии является обоснование стратегии его развития с позиции компромисса между доходностью, ликвидностью и риском, а также определение необходимого объема финансовых ресурсов для реализации данной стратегии.

Финансовое планирование направляется на преобразование стратегических целей и задач в конкретные (абсолютные и относительные) значения результативных финансовых показателей деятельности организации через реализацию комплекса мер в сфере финансов.

Финансовый план включает расчет финансовых результатов деятельности организации на плановый период, а также необходимых для этого финансовых, материальных и человеческих ресурсов.

В процессе финансового планирования устанавливаются плановые значения показателей баланса и отчета о прибылях и убытках. Финансовый план - это средство реализации финансовой стратегии организации, которая является приоритетной в ряду функциональных стратегий, направленных на достижение стратегических целей деятельности организации .

Финансовое планирование, которое переводит стратегии, задачи и мероприятия, выработанные в процессе стратегического и тактического планирования, в конкретные стоимостные показатели.

Функции финансового планирования

Максимизация продаж, прибыли, собственности владельцев компании и т.д.

Определение объема предполагаемых поступлений денежных ресурсов (в разрезе всех источников, видов деятельности) исходя из намечаемого объема продаж

Определение возможностей реализации продукции (в натуральном и стоимостном выражении) с учетом заключаемых договоров и конъюнктуры рынка

Обоснование предполагаемых расходов на соответствующий период

Установление оптимальных пропорций в распределении финансовых ресурсов

Определение результативности каждой крупной хозяйственной и финансовой операции с точки зрения конечных финансовых результатов

Обоснование на короткие периоды равновесия поступления денежных средств и их расходования для обеспечения платежеспособности компании, ее устойчивого финансового положения .

Таким образом, финансовое планирование - это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития организации. Основными целями этого процесса являются установление соответствия между наличием финансовых ресурсов организации и потребностью в них, выбор эффективных источников формирования финансовых ресурсов и выгодных вариантов их использования. Это управление процессами создания, распределения, перераспределения и использования финансовых ресурсов на предприятии, реализующееся в детализированных финансовых планах. Финансовое планирование является составной частью общего процесса планирования и, следовательно, управленческого процесса, осуществляемого менеджментом предприятия.

Финансовый план – обобщенный плановый документ, отражающий поступление и расходование денежных средств на текущий (до одного года) и долго-срочный (свыше одного года) период. Включает в себя составление операционных и капитальных бюджетов, а также прогнозы финансовых ресурсов на два-три года. В России до недавнего времени такой план разрабатывали в форме баланса доходов и расходов (на год с поквартальной разбивкой) .

Финансовый план - план доходов/расходов, план управления финансовыми потоками (использование собственных средств, привлечение заемных средств и т.п.) предприятием/организацией в определенный период времени.

Финансовый план состоит из четырех разделов:

1) поступления средств и доходы;

2) отчисления средств и расходы;

3) кредитные взаимоотношения;

4) бюджетные взаимоотношения .

Расчеты по каждой из статей баланса показывают размер доходов предприятия и его расходы.

Раздел «Поступления средств и доходы» дает представление о поступлении основной прибыли, различных внутренних доходах, поступлении денежных средств от внешних источников. Большую часть дохода предприятия составляет прибыль, полученная от реализации готовой продукции.

По каждому из основных видов фондов проводится планирование амортизационных отчислений. Общая сумма данных отчислений - произведение от умножения среднегодовой стоимости фондов на нормы амортизации.

Раздел «Отчисления средств и расходы» отображает расходы материальных средств на капитальный ремонт, содержание построек, сооружений и зданий, расходы на подготовку кадров и премиальные вознаграждения рабочих и др.

Во время разработки раздела «Кредитные взаимоотношения» финансового плана считают суммы поступающих кредитов, которые будут использоваться для успешной работы производственной деятельности предприятия и всех его подразделений.

Банковские кредиты, взятые предприятием, выплачиваются средствами из производственного или других фондов. В случае когда данных средств не хватает, кредит погашают за счет прибыли от прокредитованных мероприятий.

Раздел «Бюджетные взаимоотношения» отображает расчет, в котором определяется размер денежных платежей и бюджетных средств по всему предприятию и его отдельным направлениям.

Порядок распределения прибыли предприятия рассчитан на то, что его прибыль будет направлена на формирование различных фондов предприятия после того, как произведут все выплаты (фиксированные платежи, выплаты по банковскому кредиту, за производственные фонды).

После расчетов составляется таблица, в которой значения раздела «Поступления средств и доходы» и раздела «Отчисления средств и расходы» численно равны .

Можно сказать, что в финансовом плане предприятия отображаются финансовые взаимоотношения данного предприятия с кредитной системой и другими организациями. Материальная устойчивость предприятия, его способность вести взаиморасчеты с поставщиками и производить все необходимые выплаты зависят от того, насколько верно составлен и выполняется финансовый план.

Пути улучшения финансового состояния предприятия

Важнейшие направления совершенствования финансового состояния организации приведены на рисунке 1.

Эти пути включают следующие основные аспекты .

Направление «Проведение реорганизации инвентарных запасов» предполагает, что запасы разносятся по критериям в зависимости от уровня их значимости для увеличения устойчивости деятельности. Объемы данных типов запасов, которые не выявляются острыми для развития бизнеса, должны быть снижены. В то же время надлежит активизировать деятельность в сфере заказов на снабжение путем введения более результативных контрольных мероприятий, таких как централизация сохранения и выдачи товаров, перераспределение территорий хранения или совершенствование документооборота.

Рис. 1.1. Основные направления улучшения финансового состояния предприятия

Оставшиеся запасы рационально будет продать со скидками с тем, чтобы приобрести прибавочные денежные средства.

Направление «Получение дополнительных денежных средств от использования основных фондов». После этого нужно определить более приспособленные каналы связи для результативного доведения до участников рынка предложений о продаже или сдаче в аренду имущества. Имущество, которое не получилось сдать в аренду, нужно законсервировать, составить акт о консервации и предоставить его в налоговую инспекцию, что разрешит исключить это имущество из подсчета налогооблагаемой базы.

Направление «Взыскание задолженностей с целью ускорения оборачиваемости денежных средств». Возвращение задолженностей клиентами сможет стимулироваться путем предоставления особых скидок. Нужно также создать систему оценки клиентов, которая бы складывала все риски, связанные с ними как с деловыми партнерами. Всеобщая зависимость от клиента будет включать его дебиторскую задолженность, товары на складе, приготовленные к отгрузке, продукцию в производстве, предусмотренную этому клиенту. Необходимо определить формальные лимиты кредита каждому клиенту, которые будут предназначаться общими отношениями с ним, потребностями фирмы в денежных средствах и оценкой финансового состояния определенного клиента. Надзор за клиентами рационально будет возложить на менеджеров по продажам, а оплату их труда прикрепить к реальному поступлению денежных средств от клиентов, с которыми они работают. Кроме того, в некоторых случаях можно попробовать продать банку, обслуживающему фирму, ее дебиторскую задолженность.

Направление «Изменение структуры долговых обязательств». Детальный анализ данных обязательств и вероятные варианты их погашения с целью увеличения ликвидности в будущем. В случае невыполнимости погашения данных обязательств анализируют варианты изменения структуры (перевод долгосрочных обязательств в краткосрочные или напротив).

Направление «Разграничение выплат кредиторам по степени приоритетности для уменьшения оттока денежных средств» предполагает ранжирование поставщиков в зависимости от степени их важности. Критически важные поставщики должны быть в центре внимания; целесообразно интенсифицировать контакты с ними, чтобы укрепить взаимопонимание и стремление к сотрудничеству.

Направление «Пересмотр планов капитальных вложений» является средством увеличения поступления денежных средств. Данное направление опирается на сокращение расходов. Это особо актуально в обстоятельствах угрозы кризиса и имеет значение отказаться от вложений в капитальное строительство, покупку новой техники, увеличение сбытовой сети и т. д., кроме неотложных случаев. Для их определения нужно оценить, какие потребности в капитальных инвестициях не могут быть отсрочены на более поздний период. Кроме этого необходимо отказаться от тех капитальных расходов, которые не смогут дать незамедлительную отдачу для предприятия.

Направление «Увеличение поступления денежных средств из заинтересованных финансовых источников, не связанных с взаимной торговлей». Данный пункт предполагает оказание помощи главными группами поддержки – банком, акционерами или хозяевами.

Направление «Увеличение объема производства и продаж» обеспечивает увеличение денежных средств, приобретаемых от реализации продукции, т. е. увеличение абсолютно ликвидных активов, а значит и самой ликвидности. С данной целью надо выделить группы товаров, дающие наибольшую прибыль, сделать анализ цены и объема реализуемой продукции для установления наиболее рационального компромисса, который поможет предприятию, несмотря на уменьшение объемов продаж, повысить поступление дополнительных денежных средств за счет повышения цены, торговых наценок или объемов продаж.

Следующие два направления – «Прогнозирование финансового состояния» и «Введение эффективной системы прогнозирования движения денежных средств» тесно взаимосвязаны между собой. Прогнозирование финансового состояния предприятия всегда должно осуществляться после комплексного анализа с целью определения перспективного финансового состояния в ближайшем будущем и, как следствие, разработки соответствующих мероприятий. Прогнозирование движения денежных средств является важнейшей составляющей прогнозирования финансового состояния в целом.

Таким образом, существует комплекс методов и приемов оценки финансового состояния организации. Их использование в комплексе или частично образует методику финансового анализа.

Цель же финансового планирования - прогнозирование платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия. Планирование финансовых ресурсов и вложений гарантирует выполнение обязательств перед бюджетом, кредиторами и акционерами, обеспечивает финансирование предпринимательской деятельности.

Необходимость финансового планирования как особой сферы плановой деятельности обусловлено относительной самостоятельностью движения денежных средств по отношению к материально-вещественным элементам.

Поиски путей улучшения финансового состояния коммерческой организации являются одной из основных задач, которая стоит перед менеджментом любой организации. В настоящее время специалисты выделяют несколько способов «оздоровления» финансового состояния компании.

Путем улучшения финансового состояния организацией является повышение эффективности управления компанией, а также введение различных видов стимулирования персонала. Данный способ улучшения финансового состояния предприятия не требует существенной перестройки компании, как правило, оптимизация бизнес-процессов внутри компании может быть достигнута введением системы, позволяющий автоматизировать постановку задач для персонала, а также применением различных способов материального стимулирования, которые основаны на оценке вклада каждого сотрудника в общий результат коммерческой деятельности предприятия.

Также к одному из путей улучшения финансового состояния организации можно отнести предоставление новых услуг потребителям. Разработка стратегии развития организации, а также оценка рынка и выработка предложений по разработке новых видов продукции может проводиться как непосредственно сотрудниками компании, так и специалистами различных консалтинговых предприятий.

Для оздоровления финансового состояния организации также необходимо ввести жесткий финансовый контроль расходования средств компании, а также постараться получить деньги с предприятий, которые имеют существенные долги перед вашей компанией. Кроме того, в ряде случаев потребуется проведение специализированных рекламных компаний, а также более активное продвижение продукции и услуг предприятия на различные рынки.

Руководству организации также не стоит забывать о необходимости замены оборудования и о возможности внедрения новых технологий, которые позволят выпускать товары или предоставлять услуги, пользующиеся большей популярностью на рынке. В любом случае, при поиске путей улучшения финансового состояния организации необходимо тщательно оценить затраты, необходимые для реализации данных мероприятий, а также возможное увеличение прибыли, которое может получить компания

Уход общества от системы плановой экономики и вступление в рыночные отношения коренным образом изменили условия функционирования предприятий. Организация, для того чтобы выжить, должны проявить инициативу, предприимчивость и бережливость с тем, чтобы повысить эффективность производства. В противном случае они могут оказаться на грани банкротства.

В рыночных условиях залогом выживаемости и основой стабильного положения организации служит его финансовая устойчивость. Она также отражает состояние финансовых ресурсов, при котором организация, свободно маневрируя денежными средствами, способно путем эффективного их использования бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также затраты по его расширению и обновлению.

Определение границ финансовой устойчивости организации относится к числу наиболее важных экономических проблем в условиях перехода к рынку, поскольку недостаточная финансовая устойчивость может привести к отсутствию у предприятий средств для развития производства, их неплатежеспособности и в конечном счете, к банкротству, а «избыточная» устойчивость будет препятствовать развитию, отягащая затраты организации излишними запасами и резервами.

Для оценки финансовой устойчивости организации необходим анализ его финансово-экономического состояния. Финансовое состояние представляет собой совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов.

Цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние организации, но также и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение. Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу. В соответствии с этим результаты анализа дают ответ на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния организации в конкретный период его деятельности.

Основные пути укрепления финансов организации связаны с оптимизацией используемых ими денежных средств и ликвидацией их дефицита.

Важнейшие направления совершенствования финансовой работы на организации следующие:

Системный внутренний аудит;

Разработка и реализация стратегической финансовой политики организации. Основная цель финансового анализа - получение нескольких ключевых параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния организации, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом управляющего аналитика может интересовать как текущее финансовое состояние организации, так и ближайшие или отдельные перспективы, то есть ожидаемые параметры финансового состояния.

Эффективность использования оборотных средств зависит от многих факторов, которые можно разделить на внешние, оказывающие влияние вне зависимости от интересов организации и внутренние, на которые организация может должно активно влиять. На современном этапе развитие экономики к основным внешним фактором можно отнести такие, как кризис неплатежей, высокие ставки банковского кредита. Неплатежеспособность покупателей приводит к замедлению оборота оборотных средств. Следовательно, необходимо выпускать ту продукцию и услуги, которую можно достаточно быстро и выгодно реализовать. В этом случае кроме ускорения оборачиваемости предотвращается рост дебиторской задолженности в активах организации.

Важным условием повышение эффективности использование оборотных средств является рациональная организация производственных запасов, основные пути сокращения производственных запасов сводится к их:

Рациональному использованию;

Ликвидация сверхнормативных запасов материалов;

Совершенствованию нормирование;

Улучшению организации снабжения.

Пребывание оборотных средств в сфере обращения не способствует созданию нового продукта. Излишнее отвлечение их в сферу обращения - отрицательное явление. Важнейши­ми предпосылками сокращения вложений оборонных средств в эту сферу являются:

Применение прогрессивных форм расчетов;

Своевременного оформления документаций;

Ускорение ее движений;

Соблюдение договорной и платежной дисциплин.

Финансовое состояние организации характеризуется размещением и использованием средств и источниками их формирования. Для недопущения неудовлетворительной структуры баланса необходимо следить за изменением структуры имущества и источников его формирования и проводить мероприятия, направленные на улучшение структуры, оптимальное соотношение собственных и заемных средств предприятия, снижение долей дебиторской и кредиторской задолженностей, уменьшение неоправданных запасов материальных ресурсов.

В условиях рыночных отношении возникает объективная необходимость определение тенденции финансового состояние, ориентации в финансовых возможностях и перспекти­вах, оценки финансового состояния других хозяйствующих субъектов. Организация нуждается в выработке внутренней финансовой стратегий. Она включает в себя разные способы и действия для достижения главной стратегической цели,а именно:

Соответствие финансовых действий экономическому состоянию и материальных возможностей организации на каждом отрезке времени;

Финансовая стратегия разрабатывается с учетом риска неплатежей, скачков инфляции и других обстоятельств. Она должна соответствовать задачам и при необходимости корректироваться и изменяться. Она должна контролироваться, за реализацией обеспечивает проверку поступления доходов, экономическое и рациональное их использование. Хорошо налаженный финансовый контроль помогает выявлять резервы, повышать рентабельность хозяйства, увеличивать денежные накопления.

Стратегия достижения частных усилий заключается в умелом использовании финансовых операций направленных на обеспечение реализации главной стратегической цели.

В условиях рыночной экономики каждый хозяйствующий субъект стремится занять устойчивое положение на рынке. Для этого необходимо чаще проводить анализ финансового состояния предприятия, который позволит на основе выявленных недостатков в работе разработать пути по его улучшению.

Основными путями улучшения финансового состояния ТОО «SANA Consulting NLK» являются:

Увеличение общей структуры имущества предприятия, которое даст возможность измерить, достаточно ли устойчивая ли организация в финансовом отношении, чтобы бесперебойно работать;

Достижение оптимального соотношения собственных и заёмных средств. Превышение первых над вторыми означает самостоятельность предприятия и независимость от внешних источников;

Наличие значительной доли заёмных средств в общей сумме капитала, а в частности кредиторской задолженности, требует оперативной работы с кредиторами.

Снижение дебиторской задолженности может быть достигнуто посредством реализации конкретных мер:

Контролирование состояние расчётов с покупателями по отсроченным (просроченным) задолженностям;

Следить за соотношением кредиторской и дебиторской задолженностей: значительное превышение дебиторской задолженности создаёт угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимость привлечения дополнительных (как правило, дорогостоящих) источников финансирования.

Устойчивость финансового состояния может быть повышена путём: ускорения оборачиваемости капитала в текущих активах, в результате чего произойдёт относительное его сокращение на 1 тенге /оборота; обоснования уменьшения запасов и затрат (до нормативного); погашения собственного оборотного капитала за счёт внутренних и внешних источников.

Одним из основных и наиболее радикальных направлений финансового оздоровления ТОО «SANA Consulting NLK» является увеличение внутренних резервов прибыльности и достижению безубыточной работы за счёт более полного использования мощности организации, повышения качества услуг, освоение нового направления(проектирование и архитектура, продажа строительных материалов) в строительной отрасли, рационального использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сокращения расходов и потерь.

К внешним источникам привлечения средств в оборот ТОО «SANA Consulting NLK» относят факторинг, лизинг, привлечение кредитов под прибыльные проекты.

Основное внимание необходимо уделить вопросу о снижении себестоимости услуг: экономного использования сырья, материалов, электроэнергии, оборудования и т.д.; сокращения затрат, установленных по каждой статье расходов за счёт конкретных организационно-технических мероприятий, которые будут способствовать экономии заработной платы, сырья, материалов, энергии и т.д. Организации необходимо найти дешевое и качественное сырье.

Итак, в условиях развития рыночных отношений совершенно очевидно, что решение многих финансовых проблем напрямую связано с решением задач маркетингового характера, которые находятся в тесной взаимосвязи и взаимозависимости.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

При прохождении практики в ТОО «SANA Consulting NLK» были закреплены знания, полученные в процессе обучения, приобретены практические навыки работы. Был приобретен опыт профессиональной работы, выполнены все поставленные задачи исследовательской практики. Для более успешной работы в будущем была изучена организационная структура предприятия, проанализирована структура информационного управления и деятельности предприятия.

Для улучшения работы ТОО «SANA Consulting NLK» предлагается провести следующие мероприятия:

Усовершенствовать структуру управления;

Совершенствоваться и обучать персонал;

Разработка и реализация стратегической финансовой политики организации;

Системный и постоянный финансовый анализ его деятельности;

Организация оборотных средств в соответствии с существующими требованиями с целью оптимизации финансового состояния;

Достижение оптимального соотношения собственных и заёмных средств;

Формирование финансовых ресурсов и централизованное стратегическое управление ими;

Выявление решающих направлений и сосредоточение на их выполнении усилий, маневренности и использование резервов финансовым руководством организации;

Создание и подготовка стратегических резервов;

Снижение дебиторской задолженности;

Своевременно выявлять недопустимые виды кредиторской и дебиторской задолженностей (просроченные (неоправданные) задолженности);

Следить за соотношением кредиторской и дебиторской задолженностей: значительное превышение дебиторской задолженности создаёт угрозу финансовой устойчивости организации и делает необходимость привлечения дополнительных (как правило, дорогостоящих) источников финансирования.

Проводить систематически внутренний аудит;

Также возможны изменения в учетной политике ТОО «SANA Consulting NLK» с целью введения поэтапной оплаты выполненных работ, услуг, что позволит стабилизировать статьи баланса в части денежных средств и прочих активов.

По окончанию практики был выполнен дневник о прохождении практики и составлен отчет по производственной практике.

Похожая информация.

Нестеров А.К. Пути улучшения финансового состояния предприятия // Энциклопедия Нестеровых

Финансово-хозяйственная деятельность предприятий основана на их устойчивом финансовом состоянии, которое позволяет принимать решения о перспективности дальнейшего развития того или иного предприятия или отдельного бизнес-направления внутри производственно-хозяйственной структуры организации. В связи с этим для руководителей предприятий одним из основных направлений, с помощью которого они могут так или иначе влиять на будущее развитие, является улучшение финансового состояния предприятия.

- это основная задача управления финансовым состоянием предприятия.

Управление финансовым состоянием предприятия

Несмотря на высокие затраты, управление финансовым состоянием и проведение мероприятий, направленных на его улучшение, позволяет предприятиям достичь более высоких финансовых результатов. Создание более гибких бизнес-процессов также дает возможность компании более эффективно использовать финансовые ресурсы.

Финансовое состояние предприятия – это устойчивое состояние экономического субъекта, характеризуемое наличием финансовых ресурсов, обеспеченностью денежными средствами, необходимыми для осуществления хозяйственной деятельности, поддержания нормального режима работы и своевременного проведения денежных расчетов с другими субъектами.

С помощью системы показателей состояния капитала в процессе его кругооборота в рамках деятельности предприятия можно оценить текущее финансовое состояние организации и определить ее способность к финансированию хозяйственно-экономической деятельности на текущий момент. Финансовое состояние, в связи с этим, может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Устойчивое финансовое состояние означает, что предприятие платежеспособно. Неустойчивое финансовое состояние характеризует ситуацию, в которой предприятие периодически неплатежеспособно. А кризисное финансовое состояние соответствует постоянной неплатежеспособности предприятия. Таким образом, наилучший вариант состоит в том, чтобы у предприятия всегда имелись свободные финансовые ресурсы, достаточные для погашения имеющихся обязательств.

Управление финансовым состоянием является одной из сложнейших задач для финансового директора.

включает в себя комплекс задач, связанных с анализом и диагностикой финансового состояния посредством финансовых коэффициентов, и разработку решений, направленных на улучшение финансового состояния.

Финансовые коэффициенты, характеризующие финансовое состояние предприятий, являются показателями эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Значения коэффициентов численно выражают возможный риск ухудшения финансового состояния предприятия. Однако следует отметить, что некоторые финансовые коэффициенты могут быть неприменимы в полной мере к определенным предприятиям в силу специфики их экономической деятельности.

Таким образом, если предприятие способно своевременно выполнять свои обязательства и финансировать свою хозяйственную деятельность на постоянной основе, то это свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии. При этом хорошее финансовое состояние имеет важное значение для предприятий в условиях динамичного развития современной экономики. Это обусловлено тем, что предприятия, находящиеся в устойчивом финансовом состоянии, имеют преимущество перед конкурентами в привлечении инвестиций, подборе квалифицированных кадров, налаживании устойчивых хозяйственных связей с поставщиками на выгодных условиях и т.п. Кроме того, такие предприятия не вступают в конфликт с государственными органами по выполнению своих обязательности перед государством и обществом в отношении налоговых выплат и заработной платы.

При этом любая деятельность прямо влияет на финансовое состояние предприятия, так как происходят изменения в структуре бухгалтерского баланса предприятия. Отражение процессов хозяйственной деятельности финансово устойчивого предприятия характеризуется сбалансированным балансом. При этом управлять финансовым состоянием предприятия возможно только при изучении данных за прошлый период, чтобы на основе полученных данных реализовать различные меры по улучшению финансового состояния в следующем периоде. Таким образом, ретроспективный анализ финансового состояния позволяет принимать решения по улучшения финансового состояния предприятия в будущем.

Управление финансовым состоянием предприятия усугубляется тем фактом, что многие компании используют одни и те же стандартные методы, забывая о необходимости вырабатывать решения, соответствующие экономической ситуации в целом и непосредственно финансовому положению предприятия. Таким образом, когда стандартные методы оказываются недостаточными, компания, как правило, нанимает внешнего финансового консультанта, в задачу которого входит проанализировать текущую ситуацию и предложить более совершенные методы улучшения финансового состояния компании. Другим подходом является прием в штат собственного финансового аналитика, который будет заниматься анализом финансового состояния предприятия и разрабатывать планы по улучшению финансового положения предприятия.

Следует отметить, что в некоторых компаниях, особенно крупных промышленных предприятиях, управление финансовым состоянием также включает в себя контроль лимитов финансовых операций, осуществления различных видов платежей и контроль выполнения обязательств, которые дала компания.

Улучшение финансового состояния предприятия

Механизм улучшения финансового состояния состоит из трех основных элементов:

1. диагностика текущей финансово-хозяйственной ситуации;
2. разработка предложений и мероприятий по улучшению финансового состояния;
3. внедрение разработанных рекомендаций.

Улучшение финансового состояния предприятия начинается с тщательного анализа существующей системы отчетности, которая должна давать полное представление о деятельности компании. Диагностика текущей финансово-хозяйственной ситуации опирается, прежде всего, на оценку основных финансовых коэффициентов. Кроме того, в диагностику входит также оценка текущей финансовой политики, системы управления финансами и общей хозяйственной стратегии фирмы.

По результатам анализа разрабатывается проект мероприятий или предложений, направленных на улучшения финансового состояния компании. Пути улучшения финансового состояния могут затрагивать как непосредственно финансовую составляющую деятельности организации, так и общеэкономические направления, которые позволят улучшить финансовое состояние предприятия.. К числу последних может относиться повышение прибыли, сокращение себестоимости и т.п. При этом довольно часто улучшение финансового состояния может упираться в оснащение предприятия производственным оборудованием или отсутствие денежных средств для реализации предложенных направлений. В этом случае первоочередной задачей улучшения финансового состояния будет изыскание дополнительных финансовых ресурсов на реализацию предложенных мероприятий.

Внедрение предложенных мероприятий, направленных на улучшение финансового состояния позволит предприятию получить больше возможностей по принятию бизнес-решений, связанных с повышением эффективности компании и увеличению прибыли. Кроме того, улучшение финансового состояния приводит к повышению прозрачности для инвесторов и акционеров, улучшению оперативности и инвестиционной привлекательности предприятия.

Анализ финансового состояния как отправная точка для его улучшения

Улучшение финансового состояния представляет собой комплекс мер, направленных на эффективное использование финансовых средств предприятия для достижения поставленных стратегических целей. К основным задачам улучшения финансового состояния относится максимизация прибыли, минимизация производственных издержек, оптимизации структуры капитала предприятия, обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия и т.д.

Улучшение финансового состояния предприятия опирается на результаты диагностики текущей финансово-хозяйственной ситуации в компании.

Прирост актива баланса свидетельствует о расширении деятельности предприятия, уменьшение актива баланса – о сужении деятельности предприятия.

Также одним из основных абсолютных показателей финансового состояния является прибыль, которую получает предприятие. Другим, но не менее важным абсолютным показателем, является сумма задолженности предприятия перед кредиторами.

Устойчивость финансового состояния характеризуется системой финансовых коэффициентов, показателей финансовой эффективности предприятия, которые отражают различные аспекты его деятельности. Они рассчитываются как соотношение абсолютных показателей актива и пассива баланса.

Шесть основных показателей для анализа финансового состояния приведены в таблице.

Поскольку финансовое состояние предприятия – это совокупность показателей, отражающих его способность погасить свои долговые обязательства, то анализ финансового состояния охватывает процессы формирования, движения и обеспечения сохранности имущества предприятия, контроля за его использованием. Финансовое состояние предприятия является результатом взаимодействия всех элементов системы финансовых отношений предприятия. Поэтому финансовое состояние определяется совокупностью производственно-хозяйственных факторов.

Следовательно:

Улучшение финансового состояния должно учитывать всю совокупность факторов, так или иначе влияющих на финансовое состояние предприятия.

Особенности улучшения финансового состояния предприятия

Несмотря на обилие показателей финансового стояния предприятия, многие аналитики применяют собственную шкалу оценок, которая может зависеть от специфики работы компании и целей, которые ставятся предприятием. В любом случае, для того чтобы получить реальную оценку работы предприятия, необходим всесторонний анализ, который должен быть основан на нескольких методиках, использующих различные показатели финансового состояния предприятия. На основе полученной оценки будет проводиться разработка вариантов улучшения финансового состояния предприятия.

Поиск оптимальных путей улучшения финансового состояния предприятия является главнейшей задачей финансового менеджмента компании. Прежде чем разрабатывать пути улучшения финансового состояния компании, сначала нужно определить, какие направления финансово-хозяйственной деятельности будут оптимизироваться. В современных условиях данные направления сводятся, в первую очередь, к снижению дебиторской и кредиторской задолженности, внедрению систем учета и планирования финансовой деятельности, распределению прибыли и пересмотру структуры источников финансирования основной деятельности предприятия. В частности, распространенным методом является внедрение системы управленческого учета, которая позволяет не только контролировать финансово-экономические процессы в хозяйственной деятельности предприятия, но и эффективно управлять ими. Кроме того, также следует проводить оценку возможностей повышения рентабельности предприятия за счет снижения себестоимости, рациональной организации производства, сбыта продукции или предоставления услуг. Немаловажным фактором выступает также оптимизация оборотных средств. Это еще один из путей улучшения финансового состояния предприятия за счет ускорения оборачиваемости средств предприятия, а также уменьшения затрат на производство продукции или предоставления услуг, без потери качества.

Кроме финансовых методов улучшения финансового состояния компании используются и экономические методы, которые опосредованным путем влияют на финансовое состояние предприятия. Одним из наиболее значимых путей улучшения финансового состояния предприятия за счет оптимизации экономических и общехозяйственных процессов является совершенствование качества продукции или услуг, которые предоставляются предприятием потребителям, а также увеличение выручки от реализации произведенной продукции.

Для реализации более эффективной политики в отношении улучшения финансового состояния необходимо разработать стратегию, в соответствии с которой предприятие будет использовать заемный капитал. При этом следует опираться на выбор наиболее эффективных источников и форм внешнего финансирования. В частности, в большинстве случаев выгоднее приобретать оборудование и машины в лизинг, чем привлекать кредитный капитал банков. Также необходимо разработать план, в соответствии с которым предприятие будет гасить свои долги.

Также при поиске путей улучшения финансового состояния предприятия следует анализировать состояние имущества, которое находится в собственности предприятия. Например, помещения и оборудование, которое находится в собственности предприятия, могут быть использованы с большей эффективностью. Кроме того, возможна ликвидация неиспользуемых основных средств.

Разработка путей улучшения финансового состояния должна учитывать и отдельные виды рисков, которые могут влиять на деятельность предприятия. Это позволит минимизировать возможные убытки.

Таким образом, одной из основных задач улучшения финансового состояния предприятия является оптимизация бизнес-процессов, которые происходят на предприятии. Так или иначе, к этому сводятся все основные финансовые и экономические методы улучшения финансового состояния предприятия. Однако, все существующие основные финансовые и экономические приемы улучшения финансового состояния предприятия не в полной мере могут способствовать качественному улучшению финансового состояния предприятия. Поэтому многие компании используют в своей финансовой деятельности наиболее прогрессивные приемы улучшения финансового состояния предприятия, которые показали свою состоятельность в зарубежных и отечественных организациях. Такие приемы позволяют подойти к улучшению финансового состояния с точки зрения эффективности в долгосрочной перспективе.

Прогрессивные пути улучшения финансового состояния предприятия

Основные пути улучшения финансового состояния связаны с совершенствованием финансовой дисциплины на предприятии.

Внедрение кредитной политики

Одним из наиболее распространенных прогрессивных путей улучшения финансового состояния предприятия является внедрение для снижения дебиторской задолженности. Кредитная политика предприятия регламентирует предоставление коммерческого кредита и порядок взыскания дебиторской задолженности. Данный прием опирается на оценку контрагентов предприятия посредством ранжирования их по платежной дисциплине и объемам продаж. Т.е. если клиент компании приобретает большие объемы продукции и не задерживает оплату, то ему возможно предоставление льготных условий поставок.

В рамках кредитной политики также формируется кредитный регламент, который включает в себя порядок действий, начиная от заключения договора на поставку продукции или оказание услуг и заканчивая подачей судебного иска в случае невыполнения обязательств по договору.

Таким образом, необходимо найти точку равновесия между ужесточением требований к кредитованию клиента и предоставлением льготных условий продаж. Разумные границы кредитной политики являются объективной реальностью современной экономики. На передний план выдвигаются условия взаимовыгодного партнерства. Кредитора и заемщика объединяет общий экономический интерес, тесно связанный с устойчивым финансовым состоянием предприятия.

Внедрение системы бюджетирования

Другим прогрессивным приемом улучшения финансового состояния является внедрение системы . Такой шаг является органичным продолжением развития системы управленческого учета в компании.

Бюджетирование – основа делегирования задач и ответственности.

В рамках бюджетирования документируются цели, которые нужно достичь, и задачи, которые следует решить для этого.

Основная цель внедрения бюджетирования на предприятии– создание инструментария планирования, управления и контроля эффективности финансово-хозяйственной деятельности, ликвидности и финансового состояния предприятия, основанном на систематическом прогнозировании будущего развития предприятия путем составления бюджетов.

Опыт внедрения системы бюджетирования на предприятиях показал, что данный метод управления финансовым состоянием предприятия также заставляет приводить в порядок финансовую систему компании в том случае, если она не отвечает современным требованиям российской экономики. В долгосрочной перспективе внедрение бюжетирования даёт эффект снижения уровня кредиторской и дебиторской задолженностей до 5-8% уже на стадии планирования. На основании этого можно сделать выводы, о том, что бюджетирование является эффективным инструментом управления финансовым состоянием предприятия и в результате его внедрения можно достичь положительной динамики в отношении финансового состояния предприятия.

Оптимизация структуры капитала

В современных условиях хозяйствования возникают ситуации, когда предприятие не может повысить эффективность своей финансовой деятельности и улучшить финансовое состояние, продолжая заниматься профильным бизнесом. В этой связи перспективным приемом является проведение диверсификации бизнеса. Рассматривая этот прием в отрыве от его экономического смысла, а только в финансовом плане, можно говорить о повышении эффективности финансовой деятельности за счет получения дополнительного источника финансовых ресурсов в виде прибыли от нового бизнес-процесса. Таким образом, предприятия улучшает свое финансовое состояние за счет внутренних резервов и не увеличивает зависимость от внешних источников финансирования. В долгосрочной перспективе это позволит либо аккумулировать прибыль в фондах накопления и потребления или направлять ее на финансирование расширения масштабов деятельности предприятия.

Любая компания обычно финансируется одновременно из различных источников. А так как привлечение того или иного источника капитала для предприятия связано с определенными затратами, то мобилизация финансовых ресурсов из различных источников имеет своей целью формирование оптимальной структуры капитала – такого соотношения между собственными и заемными средствами, при котором средневзвешенная стоимость капитала является минимальной. Этот метод также относится к прогрессивным приемам улучшения финансового состояния в долгосрочной перспективе. Суть управления структурой капитала заключается в определении соотношения использования собственного и заемного капитала, при котором обеспечиваются оптимальные пропорции между уровнем рентабельности собственного капитала и уровнем финансовой устойчивости, т.е. максимизируется рыночная стоимость предприятия.

Выводы

Улучшению финансового состояния предприятия уделяется много внимания в современных условиях развития финансово-экономической системы России. Актуальность данного вопроса обусловила развитие основных методов улучшения финансового состояния предприятий. Эти методы направлены на улучшение финансового состояния предприятия, подготовку информации для принятия управленческих решений и разработку стратегии управления финансовым состоянием.

Поскольку существующие базовые методы и модели улучшения финансового состояния предприятия на практике в чистом виде не всегда могут быть применимы к конкретному предприятию, то для получения более эффективных результатов используются различные прогрессивные приемы и модели улучшения финансового состояния. Это обусловлено наличием у каждого отдельного базового метода недостатков и ограничений, которые нейтрализуются при их комплексном применении. Прогрессивные приемы и модели улучшения финансового состояния позволяют преодолеть эти недостатки и ограничения за счет адаптации к условиям хозяйствования и текущим финансово-экономическим условиям, сложившимся на предприятии.

Введение
Глава 1. Теоретические аспекты финансовой работы предприятия
1.1. Сущность финансовой работы предприятия
1.2. Методы оценки эффективности финансово-хозяйственной деятельности современного предприятия
1.3. Алгоритм и методы исследовательских действий (применяемые при написании работы)
Глава 2. Анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия ООО "РусАгроСеть"
2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятия
2.2. Анализ финансово-экономических показателей деятельности
2.3. Анализ и оценка финансовой работы ООО"РусАгроСеть" за 2009-2011 гг.
Глава 3. Рекомендации по совершенствованию финансовой работы ООО"РусАгроСеть"
3.1. Основные направления повышения эффективности финансовой работы предприятия
3.2 Экономико-социальная оценка проектных мероприятий по повышению эффективности финансовой работы на предприятии
Заключение
Приложения

Введение

Пути повышения эффективности финансовой работы на предприятии.

Фрагмент работы для ознакомления

Факторинг – финансирование под уступку денежных требований к дебиторам клиента (продавца). В связи с этим финансируется задолженность, которая возникает при поставке товара, срок оплаты которой еще не наступил. Банк, как правило, выплачивает до 85% от суммы поставленного товара или оказанной услуги сразу, а остаток за минусом комиссии перечисляет клиенту после (накладные, счета-фактуры, документы грузоотправителя или др.).Факторинговое обслуживание включает в себя две основные составляющие:Финансирование поставок с отсрочкой платежа дебитора.Административное управление дебиторской задолженностью (контроль за соблюдением дебиторами своевременности оплаты, учет состояния дебиторской задолженности, предоставление отчетов поставщику и др.). B результате фaктopинг дает возможность без предоставления дополнительных гарантий и залогов получить финансирование, и единственной гарантией будут служить дебиторская задолженность или денежные средства, получаемые от покупателей.Преимущества факторинга для продавца:Дополнительное финансирование. Ускорение оборачиваемости средств. Уменьшение потерь в случае задержки платежей со стороны покупателя. Упрощение планирования денежного оборота. Увеличение товарооборота. Усиление контроля за оплатой долгов покупателей. Возможность предложения покупателям эластичных сроков оплаты. Возможность своевременного расчета со своими поставщиками. Снижение расходов по администрированию.Преимущества факторинга для покупателя:Более выгодные условия оплаты, что не требует при этом отвлечения денежных средств из оборота. Упрощение планирования денежного потока. Увеличение покупательной способности.Глава 2. Анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия ООО "РусАгроСеть"2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятияКоммерческое предприятие ООО "РусАгроСеть" образовано на базе предприятия ООО "Эридан-2000" 15 мая 2009 года.Основными видами деятельности предприятия являются:оптовая торговля машинами и оборудованием для сельского хозяйства (основной);оптовая и розничная торговля автотранспортными средствами;торговля автотранспортными средствами через агентов;оптовая торговля автомобильными деталями, узлами и принадлежностями, в том числе через агентов;деятельность агентов по оптовой торговле прочими видами машин и оборудования;оптовая торговля машинами и оборудованием для строительства;оптовая торговля транспортными средствами и оборудованием;оптовая торговля подъемно-транспортными машинами и оборудованием;оптовая торговля тракторами;транспортная обработка грузов;хранение и складирование;организация перевозок грузов.На рынке ООО "РусАгроСеть" себя зарекомендовало с положительной стороны, работает только с проверенными поставщиками, у которых закупает необходимые товары, а затем реализует свой продукт.ООО "РусАгроСеть" является юридическим лицом по российскому законодательству и осуществляет свою деятельность на основании учредительных документов с целью извлечения прибыли.Общество имеет самостоятельный баланс, свидетельство о регистрации в органах статистики, находится на учёте по месту своего нахождения в соответствующем территориальном подразделение Федеральной налоговой службы России (ИНФС по г. Мытищи Московской области, код органа 5029).Уставный капитал предприятия составляет 5 млн. руб., учредителем которого является генеральный директор предприятия Хуснутдинов Талгат Фаргатович. Юридический и почтовый адрес предприятия совпадают: Московская область, г. Мытищи, Силикатная ул., дом 36.Организационная структура управления ООО "РуАгроСеть" представлена на рис. 2.1.Рис. 2.1. Организационная структура управления ООО "РуАгроСеть"Организационная структура предприятия является линейно-функциональной. Структура предприятия, численность работников определяется штатным расписанием, внутренними правилами и должностными инструкциями предприятия. Работники назначаются на должность и освобождается от нее приказом руководителя предприятия.Генеральный директор ООО "РуАгроСеть" осуществляет руководство хозяйственно-финансовой деятельностью организации. Генеральному директору подчиняются коммерческий директор, финансовый директор, юрист, директор по общим вопросам и зам. директора по безопасности.2.2. Анализ финансово-экономических показателей деятельностиАнализ финансового состояния ООО "РусАгроСеть" начнем с исследования имущества предприятия.Предварительный анализ структуры активов проводится на основе данных табл. 2.1, в которой представлены абсолютные величины по видам активов, их удельные веса в общей величине активов, изменения абсолютных величин и удельных весов значения и изменения коэффициента соотношения оборотных и внеоборотных активов за отчетный период. Наибольшая часть внеоборотных активов представлена основными средствами, что характеризует ориентацию на создание материальных условий расширения основной деятельности предприятия и финансово-инвестиционную стратегию развития.Общую структуру активов характеризует коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных активов. Значение данного показателя в большей степени обусловлено отраслевыми особенностями кругооборота средств анализируемого предприятия.В структуре активов предприятия наибольший удельный вес занимают оборотные активы – более 99%. Таким образом, можно констатировать, что структура активов компании на протяжении последних трех лет остается неизменной с преобладанием доли оборотных активов в общей структуре.Таблица 2.1Анализ структуры активовПоказателиАбсолютные величиныУдельные веса в общей величине активов, %Изменения, 2011/2009200920102011200920102011абсолютных величинудельных весов, %1234567891. Внеоборотные активы, тыс. руб.5998638959611,230,890,72-37-0,522. Оборотные активы, тыс. руб.47970571490382301898,7799,1199,283433130,523. Итого активов, тыс. руб.485703721292828979100,00100,00100,00343276-4. Коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных активов (2 / 1)79,98111,90138,07---58,09-Структура оборотных активов за анализируемый период существенно изменилась. Если в 2009-2010 г.г. основная часть оборотных активов неизменно приходилась на запасы (63,9% - в 2009 г., 49,4% - в 2010 г.), то в 2011 году основная часть оборотных активов представлена дебиторской задолженностью (50,06 %). Удельный вес запасов в оборотных активах снизился с 63,9% до 45,1%.В составе запасов на конец анализируемого периода преобладают товары (198421 тыс. руб.). Второе место в структуре запасов занимают товары отгруженные (166358 тыс. руб.За анализируемый период объемы дебиторской задолженности выросли на 312925 тыс. руб., что является негативным изменением и может быть вызвано проблемами, связанными с оплатой товаров Общества, либо активным представлением потребительского кредита покупателя, т.е. отвлечением части текущих активов и иммобилизации части оборотных средств из основной деятельности. Выручка от реализации товаров при этом растет более низкими темпами, что свидетельствует о росте неплатежей со стороны потребителей. Такое резкое увеличение дебиторской задолженности делает необходимым дальнейший углубленный анализ ее состава и структуры по данным аналитического учёта.На конец анализируемого периода в составе дебиторской задолженности находилась только задолженность краткосрочных (со сроком погашения в течение 12 месяцев) дебиторов. Таблица 2.2Структура пассивов ООО "РусАгроСеть"Показатели2009 г.Доля, %2010 г.Доля, %2011 г.Доля, %Отклонениеабс.отн., %Пассивы485703100,00721292100,00828979100,00343276-Капитал и резервы205434,2358101580,5558044870,0255990565,79Долгосрочные обязательства29582860,91130,00180,00-295810-60,91Краткосрочные обязательства16933234,8614026519,4524829829,9578966-4,91Далее рассмотрим структуру пассивов ООО "РусАгроСеть".Согласно данным табл. 2.2 основную долю в пассивах занимают собственные средства предприятия, доля которых в структуре пассивов увеличилась с 4,23% в 2009 году до 70,02% в 2011 году. Данное обстоятельство было вызвано снижением привлечения заемных средств для финансирования текущей деятельности предприятия, что является положительной тенденцией. Для определения ликвидности баланса необходимо сопоставить между собой величины каждой из сформированных групп (табл. 2.3). Данные полученные в таблице сравниваем с условием абсолютной ликвидности баланса (А1≥П1; А2≥П2; А3≥П3; А4≤П4). При этом учитываем, что необходимым условием абсолютной ликвидности баланса является выполнение первых трех неравенств, четвертое неравенство носит так называемый балансирующий характер: его выполнение свидетельствует о наличии у предприятия собственных оборотных средств. Таблица 2.3Анализ ликвидности баланса ООО "РусАгроСеть"тыс. руб.Актив2009 г.2010 г.2011 г.Пассив2009 г.2010 г.2011 г.Сопоставление2009 г.2010 г.2011 г.А116539113537974П1169332140264248512А1<П1А1<П1А1<П1А299039298629411964П2---А2>П2А2>П2А2>П2А3364127404921403080П32958281318А3>П3А3>П3А3>П3А4599863895961П420543581015580448А4<П4А4<П4А4<П4Баланс485703721292828979Баланс485703721292828979---Согласно табл. 2.3 на протяжении всего исследуемого периода ликвидность баланса ООО "РусАгроСеть" отличалась от абсолютной. В 2009-2011 г. предприятие не способно было покрыть наиболее срочные обязательства. Для уточнения платежеспособности предприятия необходимо рассчитать коэффициенты ликвидности (табл. 2.4).Таблица 2.4Анализ динамики коэффициентов ликвидности ООО "РусАгроСеть"№ п/пКоэффициентРасчетРекомендованное значение2009 г.2010 г.2011 г.1Коэффициент текущей ликвидности(А1+А2+А3)/(П1+П2)1-22,835,103,312Коэффициент быстрой ликвидности(А1+А2)/(П1+П2)0,8-1,50,682,211,693Коэффициент абсолютной ликвидности(А1)/(П1+П2)>0,20,100,080,03Анализируя данные табл. 2.4 делаем следующие выводы:коэффициент текущей ликвидности на протяжении исследуемого периода был выше нормативного показателя, т.е. у компании в настоящий момент имеются средства в размере, достаточном для погашения краткосрочных обязательств. Снижение данного показателя сигнализирует о росте оборачиваемости запасов и росте дебиторской задолженности.коэффициент быстрой ликвидности в 2009 году не достигал уровня рекомендованного значения, а в 2010-2011 г.г. превышал рекомендованное значение, т.е. компания стремится к достаточности средств, необходимых для погашения краткосрочных обязательств.коэффициент абсолютной ликвидности на протяжении анализируемого периода был ниже нормативного значения, т.е. степень обеспеченности текущих обязательств денежными средствами их эквивалентами недостаточна.Таким образом, анализ ликвидности баланса ООО "РусАгроСеть" указывает на снижение платежеспособности предприятия и если выявленная тенденция в дальнейшем сохранится, то предприятие может стать неплатежеспособным.Далее необходимо рассмотреть как снижение уровня платежеспособности предприятия повлияло на финансовую устойчивость ООО "РусАгроСеть". Проведем расчет показателей, необходимых для оценки типа финансовой устойчивости.Таблица 2.5Оценка типа финансовой ситуации на ООО "РусАгроСеть"ПоказателиУсловное обозначениеЗначение, тыс. руб.2009 г.2010 г.2011 г.12345Стоимость запасов (стр. 210)З306526353091371400Собственные оборотные средства (стр.490+стр.640-стр.190)СОС14545574626574487Стоимость собственных и долгосрочных заемных средств (стр.490+стр.640+стр.590-стр.190)СОС+ДП310373574639574505Стоимость собственных, долгосрочных средств и краткосрочных заемных средств (стр.490+стр.640+стр.590+стр.610-стр.190)СОС+ДП+КП310373574639574505Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средствФС= СОС–З-291981221535203087Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затратФД= (СОС+ДП)–З3847221548203105Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов и затратФО=(СОС+ДП +КП)–З3847221548203105СитуацияФС<0ФД>0ФО>0ФС>0ФД>0ФО>0ФС>0ФД>0ФО>0Оценим тип финансовой ситуации в ООО "РусАгроСеть" на основании расчетов, проведенных в табл. 2.5. Результаты расчетов показали, что финансовое состояние на протяжении анализируемого периода является не абсолютно устойчивым, но к концу 2011 г. у предприятия достаточно собственных и заемных средств. Более подробно оценить финансовую устойчивость позволяет анализ коэффициентов финансовой устойчивости.Согласно данным табл. 2.6 можно сделать следующие выводы. Все представленные коэффициенты находятся на уровне рекомендованных значений. Рассчитанные коэффициенты показывают, что к концу 2011 года 70% деятельности предприятия финансируется за счет собственных средств. Таблица 2.6Коэффициенты финансовой устойчивости ООО "РусАгроСеть"Наименование показателяСпособ расчетаРек. значение2009 г.2010 г.2011 г.Коэффициент концентрации собственного капиталастр.490/стр.700>0,50,040,810,70Коэффициент концентрации заемного капитала(стр.590+стр.690)/стр.7000,2-0,50,960,190,30Коэффициент финансовой зависимостистр.700/стр.490<2251,231,43Коэффициент маневренности собственного капитала(стр.490-стр.190)/стр.490>0,10,710,990,99Коэффициент соотношения собственных и заемных средств(стр.590+стр.690)/стр.490<122,640,240,43Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансированиястр.(490-190) / стр.290>0,30,030,800,70Коэффициент финансовой устойчивости(стр.490 + стр.590)/ стр.300>=0,60,650,810,70Коэффициент финансовой зависимости на протяжении всего рассматриваемого периода соответствовал рекомендованному значению, но в 2011 г. его величина начала расти и составила 1,43, что говорит о снижении доли собственных средств вкладываемых в деятельность предприятия.Коэффициент соотношения собственных и заемных средств за рассматриваемый период не превышал нормативное значение и немного вырос в 2011 г. относительно уровня 2010 г., что подтверждает вывод о том, что финансирование деятельности предприятия производится за счет собственного капитала, доля которого в общем объеме финансирования несколько снижается.Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования соответствует установленной норме и показывает, что оборотные активы в основном финансируются за счет собственных средств. Коэффициент финансовой устойчивости находится на удовлетворительном уровне, однако его снижение отрицательно. В целом можно судить о нормальной финансовой устойчивости ООО "РусАгроСеть", которая за анализируемый период несколько улучшилась, что обусловлено перенесением приоритета в финансировании деятельности предприятия на собственный капитал. Финансовые результаты деятельности ООО "РусАгроСеть" в 2009-2011 гг. представлены в табл. 2.7.Таблица 2.7Финансовые показатели деятельности ООО "РусАгроСеть" в 2009-2011 г.г.тыс. руб.Наименование показателя2009 г.2010 г.2011 г.Темп роста, %Выручка32803613476931540506469,61Себестоимость продаж29084411413861310935450,73Валовая прибыль37192206307229571617,26Коммерческие расходы18858135299152729809,89Прибыль (убыток) от продаж183347100876842419,12Проценты к получению--54100,00Проценты к уплате-9006179100,00Прочие доходы14531379666247585,71Прочие расходы2275069106394686,78Прибыль (убыток) до налогообложения1812159641866740368,30Текущий налог на прибыль24851562310609426,92Изменение текущих налоговых обязательств-135100,00Изменение текущих налоговых активов-19145100,00Чистая прибыль (убыток)1563658097356081358,67Согласно табл. 2.7 чистая выручка ООО "РусАгроСеть" за анализируемый период увеличилась на 1212470 тыс. руб. или 369,61% (со 328036 до 1540506 тыс. руб.). Основная деятельность, ради осуществления которой было создано предприятие, за анализируемый период была прибыльной.Себестоимость реализованных ООО "РусАгроСеть" товаров за анализируемый период увеличилась на 1020091 тыс. руб., то есть более чем на 350%. Как следствие этого, эффективность основной деятельности предприятия повысилась под влиянием опережающего темпа роста выручки по отношению к темпу роста себестоимости реализованных товаров.В конце анализируемого периода в структуре совокупных доходов, полученных от осуществления всех видов деятельности ООО "РусАгроСеть" наибольший удельный вес приходился на доходы от основной деятельности. В конце анализируемого периода ООО "РусАгроСеть" имело прибыль от основной деятельности в размере 76842 тыс. руб. Результат от прочей деятельности при этом составил -10102 тыс. руб. Отрицательный результат от прочей деятельности предприятия в конце анализируемого периода возникает, в том числе, за счёт начисления налогов, относимых на финансовые результаты.От осуществления всех видов деятельности в конце анализируемого периода ООО "РусАгроСеть" получило прибыль в размере 66740 тыс. руб., что на 529678 тыс. руб. меньше прибыли 2010 года. Налоговые и иные обязательные платежи в конце анализируемого периода занимали 15,9% от величины прибыли до налогообложения. Наличие в анализируемом периоде у ООО "РусАгроСеть" чистой прибыли свидетельствует об имеющемся источнике пополнения оборотных средств.Проведем анализ деловой активности предприятия и для этого рассчитаем основные показатели оборачиваемости (табл. 2.8).Таблица 2.8Показатели деловой активности ООО "РусАгроСеть"Наименование показателяСпособ расчета2009 г.2010 г.2011 г.Коэффициент оборачиваемости активовстр.010 ф.2 / стр.(190+290) ф.10,681,871,86Коэффициент фондоотдачистр.010 ф.2 / стр.120 ф.154,83218,29264,92Коэффициент оборачиваемости оборотных активовстр.010 ф.2 / стр.290 ф.10,681,891,87Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженностистр.010 ф.2 / стр. 620 ф.11,949,616,20Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженностистр.010 ф.2 / стр.(230+240) ф.13,314,513,74Коэффициент оборачиваемости собственного капиталастр.010 ф.2 / стр.490 ф.115,972,322,65Согласно табл. 2.8 коэффициент оборачиваемости активов предприятия составил в 2011 г. 1,86 и снизился по сравнению с 2010 г., что говорит о снижении эффективности использования активов компании. Фондоотдача немного выросла и в 2011 году составила 264,92, т.е. оборот основных средств вырос. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов в 2011 году составил 1,87, что меньше аналогичного показателя 2010 года, т.е. оборот оборотных активов снизился. Коэффициент оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности составили 3,74, и снизились по сравнению с 2010 годом, следовательно, скорость оборота по данным задолженностям замедлилась. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала по итогам 2011 года составляет 2,65, что выше уровня 2010 года, т.е. оборот собственного капитала растет.Доходность предприятия необходимо также проанализировать с помощью расчета показателей рентабельности (табл. 2.9).Таблица 2.9Показатели эффективности деятельности ООО "РусАгроСеть"Наименование статей2009 г.2010 г.2011 г.Рентабельность активов по прибыли до налогообложения0,3400,2080,291Рентабельность всех операций по прибыли до налогообложения0,1150,1000,117Рентабельность всех операций по чистой прибыли 0,0880,0800,083Рентабельность производственных активов по результатам от основной деятельности0,3940,2430,257Рентабельность продаж (основной деятельности)0,1200,1060,119Рентабельность продаж по чистой прибыли0,0880,0800,083Рентабельность собственного капитала (фактического)0,2670,1750,178Рентабельность активов по чистой прибыли0,2600,1660,237Согласно табл. 2.9 можно сделать вывод о том, что все показатели рентабельности выросли, что говорит о росте эффективности деятельности предприятия. Таким образом, можно сделать вывод о том, что привлечение заемного капитала для финансирования текущей деятельности предприятия, снизившее его финансовую устойчивость и платежеспособность, положительно отразилось на финансовых результатах и эффективности деятельности предприятия. В то же время проведенный анализ показывает, что на предприятии наблюдается рост затрат, который снижает размер прибыли, остающейся в распоряжении предприятия. Снижение прибыли заставляет предприятие прибегать к использованию заемных средств.

Список литературы

Список используемой литературы

Нормативно-правовые источники

1.Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая от 30 ноября 1994 г. № 51-ФЗ (с изменениями и дополнениями);
2.Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть вторая от 26 января 1996 г. № 14-ФЗ (с изменениями и дополнениями);
3.Постановление Правительства РФ от 20.05.94 г. № 498 ""О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий"" (в настоящее время утратил силу).
4.Приказ Федеральной службы России по финансовому оздоровлению и банкротству от 23.01.01 г. № 16 ""Методические указания по проведению анализа финансового состояния организаций"".
5.Приказ от 06.06.03 г. № 792 ""Об утверждении Методических рекомендаций по бухгалтерскому учету затрат на производство икалькулированию себестоимости продукции (работ, услуг) в сельскохозяйственных организациях"".
6.Методические положения по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса, утвержденные распоряжением Федерального управления по делам о несостоятельности (банкротстве) от 12.08.94 г. № 31-р.
7.Методические рекомендации по реформе предприятий (организаций), утвержденные Приказом Министерства экономики РФ от 01.10.97 г. № 118.

Учебники, монографии, брошюры

8.Артеменко В.Г., Беллендер М.В. Финансовый анализ. – М.: ДИС, 2007. – 256 с.
9.Бабич А.М.. Павлова Л.П. Корпоративные финансы: Учебник для вузов. – М.: Финансы. ЮНИТИ. 2005. – 461 с.
10.Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: Учеб. Пособие. -3-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 528 с.
11.Бланк И. А. Финансовый менеджмент: Учебный курс. – К.: ""Ника-Центр"", Эльга, 2005. – 528 с.
12.Большаков С.В. Финансы предприятий: Теория и практика: Учебник для вузов. – М.: Книжный мир, 2010. – 617 с.
13.Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: Полный курс: В 2-Х т./ Пер. с англ. под ред. В.В. Ковалева. – СПб.: Экономическая школа, 2010. – 497 с.
14.Бурмистрова Л.М. Финансы организаций (предприятий). Учебное пособие. – М.: Инфра-М, 2009. – 240 с.
15.Виниаминов П.Л., Краснова В.И. Анализ финансового состояния предприятия. – Н. Новгород: Балахна–пресс, 2009. – 488 с.
16.Волкова О.Н. Бюджетирование и финансовый контроль в коммерческой организации. – М.: Юнити-Дана, 2007. – 274 с.
17.Выварец А.Д. Экономика предприятия. – М.: КноРус, 2007. – 198 с.
18.Горемыкин В.А. Планирование на предприятии. – М.: Юнити-Дана, 2010. – 286 с.
19.Грибов В.Д. Экономика предприятия. – М.: Дашков и Ко, 2006. – 206 с.
20.Епифанов В.А.Финансовый менеджмент. – М.: Практикум, 2010. – 304 с.
21.Ермоленко В.А. Павлов И.Е. Анализ финансового положения предприятия: учебное пособие. – СПб.: Книжник, 2008. – 561 с.
22.Иващенко В.И. Анализ финансового состояния предприятия. – М.: Юнити, 2009. – 356 с.
23.Ильин В.В., Сердюкова Н.А., Алексеев В.Н., Ермилов В.Г. Финансовый менеджмент. – М.: Омега-Л, 2011. – 560 с.
24.Каратуев А.Г. Финансовый менеджмент: Учебно-справочное пособие. – М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2007. – 496 с.
25.Ковалёва А. М., Лапуста М. Г. Сканай Л. Г. Финансы фирмы: Учебник. – М.: Дело, 2010. – 292 с.
26.Ковалёв В.В. Управление финансами: Учебное пособие. – М.: ФБК-ПРЕСС, 2005. – 160 с.
27.Ларионова И.А. Финансовый менеджмент. Основные показатели диагностики экономического состояния. – М.: Экономика, 2007. – 358 с.
28.Лачинов Ю.Н. Финансовый менеджмент для всех. – М.: Дело,2007. – 306 с.
29.Литвинов К.Г., Матвеев Л.В. Экономический анализ. – М.: Инфра-М. 2009. – 286 с.
30.Макарова В.И. Финансовое планирование на предприятии. – Тольятти, 2009. – 225 с.
31.Роговцев И.И., Ларионова Н.С. Финансовый анализ. – М.: Финансы и статистика, 2011. – 426 с.
32.Ружанская Н.В. Финансовое планирование и бюджетирование. – Сыктывкар, 2007. – 152 с.
33.Салмин Л.С. Финансовое планирование. – Нижний Новгород, 2009. – 236 с.
34.Шохин Е.И. Финансовый менеджмент. – М.: ФБК-ПРЕСС, 2004. – 409 с.
35.Экономический анализ: Учебник для вузов / Под.ред. Л.Т. Гиляровской. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. –527 с.

Статьи в периодических изданиях

36.Ефимова О.В. Анализ собственного капитала// Бухгалтерский учёт. – 2009. - № 1.- с. 95-101.
37.Парушина Н.В. Анализ собственного и привлечённого капитала// Бухгалтерский учёт. – 2006. - № 3.- С. 72 – 78.

Интернет-источники

38.Организация работы финансовой службы в холдингах. //http://www.intalev.ru/index.php?id=7982.
39.Организация финансовой работы.//http://becmology.ru/blog/economy/fin_dep01.htm.
40.Содержание финансовой работы на предприятии. // http://www.dkb-fin.ru/soderganie_finansovoi_raboty.html.

Пожалуйста, внимательно изучайте содержание и фрагменты работы. Деньги за приобретённые готовые работы по причине несоответствия данной работы вашим требованиям или её уникальности не возвращаются.

* Категория работы носит оценочный характер в соответствии с качественными и количественными параметрами предоставляемого материала. Данный материал ни целиком, ни любая из его частей не является готовым научным трудом, выпускной квалификационной работой, научным докладом или иной работой, предусмотренной государственной системой научной аттестации или необходимой для прохождения промежуточной или итоговой аттестации. Данный материал представляет собой субъективный результат обработки, структурирования и форматирования собранной его автором информации и предназначен, прежде всего, для использования в качестве источника для самостоятельной подготовки работы указанной тематики.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

МИНИСТЕРСТВО ЭКОНОМИЧЕСКОГО РАЗВИТИЯ И ТОРГОВЛИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

«КРАСНОЯРСКИЙ ТОРГОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ»

Кафедра финансы и кредит

ДИПЛОМНАЯ РАБОТА

на тему: «Финансовое состояние предприятия торговли и пути его улучшения» (на материалах ООО «Чистая вода Сибири»)

Выполнила студентка 5 курса

Петрова Н.П.

Научный руководитель

Владимирова О.Н.

г. Красноярск 2007 г

ВВЕДЕНИЕ

2.2 Анализ доходов ООО «Чистая вода Сибири»

2.3 Анализ расходов ООО «Чистая вода Сибири»

2.4 Анализ формирования и использования прибыли

3. ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ТОРГОВОГО ПРЕДПРИЯТИЯ ООО «ЧИСТАЯ ВОДА СИБИРИ»

3.1 Анализ имущественного положения ООО «Чистая вода Сибири»

3.2 Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «Чистая вода Сибири»

3.3 Анализ финансовой устойчивости ООО «Чистая вода Сибири»

3.4 Анализ деловой активности ООО «Чистая вода Сибири»

3.5 Экономическое обоснование путей улучшения финансового состояния ООО «Чистая вода Сибири»

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

БИБЛИОГРАФИЧЕСКОЕ ОПИСАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ

В сегодняшних условиях торговые предприятия России испытывают серьезные проблемы в достижении стабильных результатов работы, получения необходимых доходов, которые вызваны новыми рыночными отношениями. Размеры доходов и расходов, которые формируют прибыль торгового предприятия, выступают одним из важнейших показателей эффективности его работы.

Показатель дохода является синтетическим показателем и определяется объемом и структурой товарооборота, уровнем валовой прибыли, налогов и издержек обращения, эффективностью использования основных и оборотных средств. Обобщающий характер показателя «доход» позволяет использовать его для правильной оценки выполнения предприятием торговли всех разделов плана; дает возможность сравнить эффективность работы предприятия по сравнению с предыдущими периодами или другими однородными предприятиями.

Вопросы формирования доходов на предприятиях торговли и их эффективное использование являются для предприятий торговли основными. Актуальность выбранной темы работы заключается в том, что по анализу доходов, их формированию и распределению можно сделать вывод и дать рекомендации, какие факторы повлияли на результаты деятельности - прибыль или убыток: рост или снижение товарооборота, цена, издержки обращения и т.д. Кроме того, анализ результатов деятельности данного предприятия дает возможность определить перспективы и наметить пути устранения недостатков.

Главная цель данной работы - исследовать финансовое состояние предприятия ООО «Чистая Вода Сибири», выявить основные проблемы финансовой деятельности и дать рекомендации по управлению финансами.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

· Рассмотреть теоретические аспекты оценки финансового состояния предприятия, изложить последовательность и методику анализа

· Рассмотреть на примере деятельности ООО «Чистая вода Сибири» анализ финансового состояния, проанализировать формирование и динамику доходов и расходов, рассчитать показатели рентабельности, провести анализ финансовой устойчивости, деловой активности, и ликвидности

· На основе проведенного анализа разработать и предложить комплекс мероприятий направленных на улучшение финансового состояния предприятия

Для написания данной дипломной работы использовались работы отечественных авторов (Соловьева Н.А., Цыркунова Т.А., Ковалев В.В. и др.) имеющих очень интересные и учитывающие нашу действительность наработки.

Методологической основой написания дипломной работы является использование в процессе проводимых исследований совокупности различных методов: метода горизонтального анализа, группировки и сравнения, экономико-статистических, экономико-математических и других методов.

Результаты такого анализа нужны прежде всего собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам, менеджерам и налоговым службам. В данной работе проводится финансовый анализ предприятия именно с точки зрения собственников предприятия, т. е. для внутреннего использования и оперативного управления финансами.

Предметом исследования в дипломной работе является финансовое состояние ООО «Чистая вода Сибири».

Объект исследования ООО «Чистая вода Сибири».

Для решения вышеперечисленных задач была использована годовая бухгалтерская отчетность ООО «Чистая Вода Сибири» за 2003-2004гг.

Таким образом, в данной работе описаны теоретические вопросы анализа финансово-хозяйственной деятельности организации и проведен практический анализ предприятия.

Дипломная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений. Общий объем работы стр. Дипломная работа иллюстрирована рисунками; таблицами, приложениями. Список используемой литературы включает в себя источников.

1. ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ ТОРГОВЛИ КАК ИНСТРУМЕНТ УПРАВЛЕНИЯ

1.1 Финансовое состояние: понятие, значение, источники информации

Современная финансовая система государства состоит из централизованных и децентрализованных финансов.

"Финансы - это совокупность экономических денежных отношений, возникающих в процессе производства и реализации продукции, включающих формирование и использование денежных доходов, обеспечение кругооборота средств в воспроизводственном процессе, организацию взаимоотношений с другими предприятиями, бюджетом, банками, страховыми организациями и др."

Исходя из этого, финансовая работа на предприятии, прежде всего, направлена на создание финансовых ресурсов для развития, в целях обеспечения роста рентабельности, инвестиционной привлекательности, т. е. улучшение финансового состояния предприятия.

Финансовое состояние - это совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов.

Так как, цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но еще и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение.

Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлением надо вести эту работу, дает возможность выявить наиболее важные аспекты и наиболее слабые позиции в финансовом состоянии предприятия.

Оценка финансового состояния может быть выполнена с различной степенью детализации в зависимости от цели анализа, имеющейся информации, программного, технического и кадрового обеспечения. Наиболее целесообразным является выделение процедур экспресс-анализа и углубленного анализа финансового состояния. Финансовый анализ дает возможность оценить:

Имущественное состояние предприятия;

Степень предпринимательского риска;

Достаточность капитала для текущей деятельности и долгосрочных инвестиций;

Потребность в дополнительных источниках финансирования;

Способность к наращиванию капитала;

Рациональность привлечения заемных средств;

Обоснованность политики распределения и использования прибыли.

Оценка финансового состояния проводится различными субъектами анализа. В первую очередь информация, полученная в ходе анализа, интересует собственников предприятия и потенциальных инвесторов, а также организации, вступающие в различные отношения с данным предприятием. Финансовое положение выражает обобщающие показатели, полученные в ходе производства и реализации продукции, использование всех видов ресурсов, получении финансовых результатов и достижения определённого уровня оборачиваемости средств предприятия.

Финансовое состояние является комплексным понятием, которое зависит от многих факторов и характеризуется системой показателей, отражающих наличие и размещение средств, реальные и потенциальные финансовые возможности.

Основными показателями, характеризующими финансовое состояние предприятия, являются: обеспеченность собственными оборотными средствами и их сохранность; состояние нормируемых запасов материальных ценностей; эффективность использования банковского кредита и его материальное обеспечение; оценка устойчивости платежеспособности предприятия. Анализ факторов, определяющих финансовое состояние, способствует выявлению резервов и росту эффективности производства.

Финансовое состояние зависит от всех сторон деятельности объединений (предприятий): от выполнения производственных планов, снижения себестоимости продукции и увеличения прибыли, роста эффективности производства, а также от факторов, действующих в сфере обращения и связанных с организацией оборота товарных и денежных фондов - улучшения взаимосвязей с поставщиками сырья и материалов, покупателями продукции, совершенствования процессов реализации и расчетов. При анализе необходимо выявить причины неустойчивого состояния предприятия и наметить пути его улучшения (устранения).

Финансовое состояние предприятия необходимо анализировать с позиций и краткосрочной, и долгосрочной перспектив, так как критерии его оценки могут быть различны, состояние финансов предприятия характеризуется размещением его средств и источников их формирования, анализ финансового состояния проводится с целью установить, насколько эффективно используются финансовые ресурсы, находящиеся в распоряжении предприятия. Финансовую эффективность работы предприятия отражают: обеспеченность собственными оборотными средствами и их сохранность, состояние нормируемых запасов товарно-материальных ценностей, состояние и динамика дебиторской и кредиторской задолженности, оборачиваемость оборотных средств, материальное обеспечение банковских кредитов, платежеспособность.

Устойчивое финансовое положение предприятия зависит прежде всего от улучшения таких качественных показателей, как - производительность труда, рентабельность производства, фондоотдача, а также выполнения плана по прибыли. Рациональному размещению средств предприятия способствует правильная организация материально-технического обеспечения производства, оперативная деятельность по ускорению денежного оборота. Поэтому анализ финансового состояния производится на завершающей стадии анализа финансово-хозяйственной деятельности. В то же время финансовые затруднения предприятия, отсутствие средств для своевременных расчетов могут повлиять на стабильность поставок, нарушить ритм материально-технического снабжения. В связи с этим анализ финансового состояния предприятия и анализ других сторон его деятельности должны взаимно дополнять друг друга.

Задачами анализа является общая оценка финансового анализа, проверка расходования средств по целевому назначению, выявление причин финансовых затруднений, возможностей улучшения использования финансовых ресурсов, ускорения оборота средств и укрепления финансового положения.

Главным фактором, определяющим финансовое положение предприятия является состояние его оборотных средств. Оборотными средствами называются денежные ресурсы, необходимые для создания производственных запасов, авансирования затрат для обеспечения непрерывности процесса производства и реализации продукции.

Основу информационного обеспечения анализ финансового состояния должна составить бухгалтерская отчетность, которая является единой для организации всех отраслей и форм собственности.

Она состоит из форм бухгалтерской отчетности Утвержденной Министерством финансов Российской Федерации, а именно бухгалтерского баланса; отчета о прибылях и убытках, отчета о движении капитала, отчета о движении денежных средств и приложения к бухгалтерскому балансу.

Результаты финансового анализа позволяют выявить уязвимые места, требующие особого внимания, и разработать мероприятия по их ликвидации.

Не секрет, что процесс принятия управленческих решений в большей степени искусство, чем наука. Результат выполненных формализованных аналитических процедур не является или по крайней мере не должен являться единственным критерием для принятия того или иного управленческого решения. Результаты анализа - "материальная основа" управленческих решений, принятие которых основывается также на интеллекте, логике, опыте, личных симпатиях и антипатиях лица, принимающего эти решения.

Все это лишний раз свидетельствует о том, что финансовый анализ в современных условиях становится элементом управления, инструментом оценки надежности потенциального партнера.

Необходимость сочетания формализованных и неформализованных процедур в процессе принятия управленческих решений накладывает отпечаток как на порядок подготовки документов, так и на последовательность процедур анализа финансового состояния. Именно такое понимание логики финансового анализа является наиболее соответствующим логике функционирования предприятия в условиях рыночной экономики.

Основной целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. при этом аналитика и управляющего (менеджера) может интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния.

Но не только временные границы определяют альтернативность целей анализа финансового состояния. Они зависят также от целей субъектов финансового анализа, т.е. конкретных пользователей финансовой информации.

Цели анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа. Основным фактором в конечном счете является объем и качество исходной информации. При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская или финансовая отчетность предприятия -это лишь “сырая информация”, подготовленная в ходе выполнения на предприятии учетных процедур.

Чтобы принимать решения по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений руководству нужна постоянная деловая осведомленность по соответствующим вопросам, которая является результатом отбора, анализа, оценки и концентрации исходной сырой информации. необходимо аналитическое прочтение исходных данных исходя из целей анализа и управления.

Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов- это дедуктивный метод, т.е. от общего к частному, Но он должен применяться многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводится историческая и логическая последовательность хозяйственных фактов и событий, направленность и сила влияния их на результаты деятельности.

Практика финансового анализа уже выработала основные правила чтения (методику анализа) финансовых отчетов. Среди них можно выделить 6 основных методов:

горизонтальный (временной) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;

трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют возможные значения показателей в будущем, а следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;

анализ относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;

сравнительный (пространственный) анализ - это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;

факторный анализ - анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), когда дробят на составные части, так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

В условиях рыночной экономики бухгалтерская отчётность хозяйствующих субъектов становится основным средством коммуникации и важнейшим элементом информационного обеспечения финансового анализа. Любое предприятие в той или иной степени постоянно нуждается в дополнительных источниках финансирования. Найти их можно на рынке капиталов, привлекая потенциальных инвесторов и кредиторов путём объективного информирования их о своей финансово- хозяйственной деятельности, то есть в основном с помощью финансовой отчётности. Насколько привлекательны опубликованные финансовые результаты, показывающие текущее и перспективное финансовое состояние предприятия, настолько высока и вероятность получения дополнительных источников финансирования.

Основное требование к информации, представленной в отчетности заключается в том, чтобы она была полезной для пользователей, т. е. чтобы эту информацию можно было использовать для принятия обоснованных деловых решений. Чтобы быть полезной, информация должна отвечать соответствующим критериям.

Уместность означает, что данная информация значима и оказывает влияние на решение, принимаемое пользователем. Информация считается также уместной, если она обеспечивает возможность перспективного и ретроспективного анализа.

Достоверность информации определяется ее правдивостью, преобладания экономического содержания над юридической формой, возможностью проверки и документальной обоснованностью.

Информация считается правдивой, если она не содержит ошибок и пристрастных оценок, а также не фальсифицирует событий хозяйственной жизни.

Нейтральность предполагает, что финансовая отчетность не делает акцента на удовлетворение интересов одной группы пользователей общей отчетности в ущерб другой.

Понятность означает, что пользователи могут понять содержание отчетности без специальной профессиональной подготовки.

Сопоставимость требует, чтобы данные о деятельности предприятия были сопоставимы с аналогичной информацией о деятельности других фирм.

В ходе формирования отчетной информации должны соблюдаться определенные ограничения на информацию, включаемую в отчетность:

1. Оптимальное соотношение затрат и выгод, означающее, что затраты на составление отчетности должны разумно соотноситься с выгодами, извлекаемыми предприятием от представления этих данных заинтересованным пользователям.

2. Принцип осторожности (консерватизма) предполагает, что документы отчетности не должны допускать завышенной оценки активов и прибыли и заниженной оценки обязательств.

3. Конфиденциальность требует, чтобы отчетная информация не содержала данных, которые могут нанести ущерб конкурентным позициям предприятия.

Пользователи информации различны, цели их конкурентны, а нередко и противоположны. Классификация пользователей бухгалтерской отчётности может быть выполнена различными способами, однако, как правило, выделяют три укрупнённые их группы: пользователи, внешние по отношению к конкретному предприятию; сами предприятия (точнее их управленческий персонал); собственно бухгалтеры.

В соответствии со статьей 13 главы Федерального закона РФ «О бухгалтерском учёте» от 22.07.2003г. 67н все организации «... обязаны составлять на основе данных синтетического и аналитического учёта бухгалтерскую отчётность. Бухгалтерская отчётность организаций, за исключением отчётности бюджетных организаций, состоит из:

*бухгалтерского баланса;

*отчёта о прибылях и убытках;

*приложений к ним, предусмотренных нормативными актами;

*аудиторского заключения, подтверждающего достоверность бухгалтерской отчётности, если она в соответствии и Федеральным законом подлежит обязательному аудиту;

*пояснительной записки».

В том же Законе отмечено, что пояснительная записка к годовой бухгалтерской отчётности должна содержать существенную информацию об организации, её финансовом положении, сопоставимости данных за отчётный период и предшествующий ему году и т.д.

1.2 Система показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия

Финансовая деятельность - это рабочий язык бизнеса, и практически невозможно анализировать операции или результаты работы предприятия иначе, чем через финансовые показатели.

Стремясь решить конкретные вопросы и получить квалифицированную оценку финансового положения, руководители предприятий все чаще начинают прибегать к помощи финансового анализа, значение отвлеченных данных баланса или отчета о финансовых результатах весьма невелико, если их рассматривать в отрыве друг от друга. Поэтому для объективной оценки финансового положения необходимо перейти к определенным ценностным соотношениям основных факторов - финансовым показателям или коэффициентам.

Финансовые коэффициенты характеризуют пропорции между различными статьями отчетности. Достоинствами финансовых коэффициентов являются простота расчетов и элиминирования влияния инфляции.

Считается, что если уровень фактических финансовых коэффициентов хуже базы сравнения, то это указывает на наиболее болезненные места в деятельности предприятия, нуждающиеся в дополнительном анализе. Правда, дополнительный анализ может не подтвердить негативную оценку в силу специфичности конкретных условий и особенностей деловой политики предприятия. Финансовые коэффициенты не улавливают различий в методах бухгалтерского учёта, не отражают качества составляющих компонентов. Наконец, они имеют статичный характер. Необходимо понимать ограничения, которые накладывают их использование, и относятся к ним как к инструменту анализа.

Для финансового менеджера финансовые коэффициенты имеют особое значение, поскольку являются основой для оценки его деятельности внешними пользователями отчётности, акционерами и кредиторами. Целевые ориентиры проводимого финансового анализа зависят от того, кто его проводит: управляющие, налоговые органы, владельцы предприятия или его кредиторы.

Налоговому органу важен ответ на вопрос способно ли предприятие к уплате налогов. Поэтому с точки зрения налоговых органов финансовое положение характеризируется следующими показателями:

Балансовая прибыль;

Рентабельность активов = балансовая прибыль в % к стоимости активов

Рентабельность реализации = балансовая прибыль в % к выручке от реализации;

Балансовая прибыль на 1 рубль средство на оплату труда.

Исходя из этих показателей, налоговые органы могут определить и поступление платежей в бюджет на перспективу.

Банки должны получить ответ на вопрос о платёжеспособности предприятия, т. е. о его готовности возвращать заемные средства, ликвидации его активов.

Управляющие предприятием главным образом интересуются эффективностью использования ресурсов и прибыльностью предприятия.

Оценка ликвидности

1. Коэффициент абсолютной ликвидности характеризует платежеспособность организации на дату составления баланса, показывая, какая часть краткосрочных обязательств могла быть погашена на эту дату за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, т.е. немедленно. Данный коэффициент рассчитывается как отношение наиболее ликвидных активов - денежных средств и краткосрочных финансовых вложений - к краткосрочным обязательствам:

2. Коэффициент критической (быстрой) ликвидности показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет имеющихся денежных средств и ожидаемых поступлений от дебиторов. Данный коэффициент рассчитывается как отношение денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности к краткосрочным обязательствам:

Оптимальным значением является для предприятий и организаций оптовой торговли диапазон 0,7 …. 1,0, для организаций розничной торговли: 0,1…0,2

3. Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия) показывает, сколько рублей финансовых ресурсов, вложенных в оборотные активы, приходится на один рубль текущих пассивов. Иными словами, во сколько раз оборотные активы превышают краткосрочные обязательства. Данный коэффициент рассчитывается как отношение всех оборотных (текущих) активов к обязательствам краткосрочного характера:

Ктл = ОбА / КО = З + НДС + КДЗ + КФВ + ДС + + ПрОб / КО

где ОбА - оборотные активы, тыс.руб.

Допустимым интервалом является 1,0…2,0, оптимальным 1,5…2,0.

Оценка финансовой устойчивости.

Одна из важнейших характеристик финансового состояния предприятия - стабильность его деятельности в свете долгосрочной перспективы.

Оценка финансовой устойчивости проводится с использованием нескольких групп коэффициентов.

Коэффициенты, характеризующие рациональность структуры финансирования активов.

1. Коэффициент автономии характеризует уровень общей обеспеченности активов собственным капиталом, т.е. долю собственного капитала в общей сумме средств организации.

2. Уровень перманентного капитала показывает долю долгосрочного капитала в общей величине источников формирования имущества.

У пк = СК + ДО / ВБ

где ДО - долгосрочные обязательства, тыс.руб.

3. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами характеризует долю оборотных средств, формируемую за счет собственных источников.

Ко СОС = СОС / ОА

где СОС - собственные оборотные средства, тыс.руб.

ОА - оборотные активы, тыс.руб.

Оптимальным значением для данного показателя является 0,3…0,5, минимальным 0,1.

4. Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами показывает, в какой мере материальные запасы покрыты собственными источниками финансирования (долю запасов, формируемых за счет собственных источников).

Ко.з. СОС = СОС / З

где - З - запасы, тыс.руб.

Оптимальным значение для данного коэффициента является?0,5.

Коэффициенты, характеризующие мобильность собственных источников.

1. Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, какая доля собственного капитала направлена на формирование оборотных активов, т.е. находится в мобильной форме (в постоянном движении)

2. Индекс постоянного актива (коэффициент покрытия инвестиций) показывает, какая часть собственного капитала служит источником формирования внеоборотных активов.

Оптимальным значение для данного коэффициента является диапазон 0,5…0,8.

Коэффициенты, характеризующие оптимальность размещения финансовых ресурсов в активах.

1. Коэффициент накопления амортизации (коэффициент износа амортизируемых активов) характеризует уровень изношенности амортизируемых активов.

К на = Ана + Аос / НАпс + ОСпс

где Ана - амортизация нематериальных активов, тыс.руб.

Аос - амортизация основных средств, тыс.руб.

НАпс - нематериальные активы по первоначальной стоимости, тыс.руб.

ОСпс- основные средства по первоначальной стоимости, тыс.руб.

Оптимальным значение для данного коэффициента является значение?0,25.

2. Уровень вложений в торгово-производственный потенциал характеризует потенциальные возможности производства и обеспечения процесса реализации.

3.Уровень функционирующего капитала определяет, какую долю в имуществе занимают активы, непосредственно занятые в собственной торгово-производственной деятельности (за вычетом вложений в деятельность сторонних организаций).

У фк = ВБ - ДФВ - КФВ / ВБ

Оценка деловой активности.

Такими качественными критериями являются: широта рынков сбыта продукции, репутация предприятия и т. п. Количественная оценка даётся по двум направлениям:

Степень выполнения плана по основным показателям, обеспечение заданных темпов их роста;

Уровень эффективности использования ресурсов предприятия.

В частности, оптимально следующее соотношение:

Тнб > Тр > Так > 100%;

где Тнб, Тр, Так, - соответственно темп изменения финансовой прибыли, реализации, авансированного капитала.

Эта зависимость означает, что:

а) экономический потенциал возрастает;

б) объём реализации возрастает более высокими темпами;

в) прибыль возрастает опережающими темпами.

Это « золотое правило экономики предприятия ».

Для реализации второго направления могут быть рассчитаны: выработка, фондоотдача, оборачиваемость производственных запасов, продолжительность операционного цикла, оценка авансированного капитала.

Основные относительные показатели деловой активности организации.

1. Коэффициент оборачиваемости (скорость обращения) активов характеризует интенсивность использования всех имеющихся ресурсов, показывая скорость оборота всех средств организации. Показатель можно назвать иначе - отдача активов (капитала) и измерить в рублях, тогда он показывает, сколько рублей проданной продукции приносит каждый рубль активов. Повышение показателя означает более интенсивное использование активов.

А - среднегодовая стоимость активов, тыс.руб.

2. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала с финансовой точки зрения определяет скорость оборота собственного капитала, с экономической - активность средств, принадлежащих собственникам организации. Увеличение показателя свидетельствует о повышении уровня деловой активности только в том случае, когда его рост достигается за счет опережающего увеличения выручки по сравнению с увеличением собственного капитала. Повышения значения показателя за счет уменьшения собственного капитала не является признаком более высокой деловой активности, а является следствием появления непокрытых убытков, сокращения деятельности, повлекшим за собой уменьшение уставного капитала либо реорганизации фирмы.

3. Отдача внеоборотных активов характеризует интенсивность использования основных средств и иных внеоборотных активов. Показывает, сколько рублей проданной продукции приносит каждый рубль внеоборотных активов.

4. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов характеризует интенсивность использования оборотных средств. Отражает скорость оборота текущих (мобильных) активов, или сколько рублей выручки приходится на рубль оборотных активов.

5. Время обращения оборотных активов характеризует среднюю продолжительность одного оборота текущих активов. Рост показателя оценивается негативно, означая замедление оборачиваемости.

6. Чистая рентабельность активов отражает эффективность использования всех активов (всего капитала), показывая, сколько рублей чистой прибыли организация получает с каждых 100 рублей, авансированных в активы.

7. Рентабельность собственного капитал характеризует эффективность использования средств, принадлежащих собственникам организации, показывая, сколько рублей чистой прибыли организация получает с каждых 100 рублей собственных средств.

Под методикой понимается совокупность способов, правил наиболее целесообразного выполнения какой-либо работы. В экономическом анализе методика представляет собой совокупность аналитических способов и правил исследования экономики предприятия, определенным образом подчиненных достижению цели анализа. Общую методику понимают как систему исследования, которая одинаково используется при изучении различных объектов экономического анализа в различных отраслях национальной экономики. Частные методики конкретизируют общую относительно к определенным отраслям экономики, к определенному типу производства или объекту исследования.

Любая методика анализа будет представлять собой наказ или методологические советы по исполнению аналитического исследования. Она содержит такие моменты, как:

а) задачи и формулировки целей анализа;

б) объекты анализа;

в) системы показателей, с помощью которых будет исследоваться каждый объект анализа;

г) советы по последовательности и периодичности проведения аналитического исследования;

д) описание способов исследования изучаемых объектов;

е) источники данных, на основании которых производится анализ;

ж) указания по организации анализа (какие лица, службы будут проводить отдельные части исследования);

з) технические средства, которые целесообразно использовать для аналитической обработки информации;

и) характеристика документов, которыми лучше всего оформлять результаты анализа;

к) потребители результатов анализа.

В анализе финансового состояния используется много различных способов. Среди них можно выделить традиционные способы , которые широко применяются и в других дисциплинах для обработки и изучения информации (сравнения, графический, балансовый, средних и относительных чисел, аналитических группировок).

Для изучения влияния факторов на результаты хозяйствования и подсчета резервов в анализе применяются такие способы, как: цепные подстановки, абсолютные и относительные разницы, интегральный метод, корреляционный, компонентный, методы линейного, выпуклого программирования, теория игр, исследования операций, методы решения экономических задач на основании интуиции, прошлого опыта, экспертных оценок специалистов и др. Применение тех или иных способов зависит от цели и глубины анализа, объекта исследования, технических возможностей выполнения расчетов и др. /3, с. 53/

Финансовое состояние характеризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Следовательно, объектом анализа финансового состояния являются финансовые ресурсы. Суть методики анализа финансового состояния заключается в решении следующих задач:

1. изучение и оценка состава и структуры финансовых ресурсов

2. изучение и оценка состава и структуры имущества

3. изучение и оценка деловой активности

4. изучение и оценка уровня финансовой устойчивости

5. изучение и оценка ликвидности и платежеспособности организации

6. экономическое обоснование путей улучшения финансового состояния

В современных условиях структура капитала является одним из главных факторов, влияющих на финансовое состояние любой организации.

От того, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала, во многом зависит финансовое положение организации. Выработка правильной финансовой стратегии поможет анализируемому предприятию повысить эффективность своей деятельности. Многие предприятия заинтересованы в привлечении заемных финансовых ресурсов. Получив заемные средства под меньший процент, чем экономическая рентабельность организации, можно расширить реализацию, повысить доходность собственного капитала.

Оценке подлежит не только структура финансирования активов, но и тенденция ее изменения за анализируемый период. Рост доли заемного капитала в динамике свидетельствует об увеличении степени зависимости организации от внешних источников финансирования.

При решении указанных задач как правило используются элементы горизонтального, вертикального и трендового анализа с применением таких приемов как сравнение и относительные величины.

Для оценки финансового состояния немаловажную роль имеет анализ размещения финансовых ресурсов. Значение анализа активов заключается в формировании обоснованной оценки динамики активов, их состава и структуры, степени риска вложений капитала в них, а также в выявлении резервов улучшения состояния активов. В целом рост удельного веса оборотных активов способствует ускорению оборачиваемости имущества, однако для обеспечения необходимой материально-технической базы и поддержания определенного уровня прочих долгосрочных инвестиций, обеспечивающего реализацию стратегии развития организации, необходимо поддерживать определенное значение доли внеоборотных активов.

В процессе анализа активов в первую очередь следует изучить изменения в составе и структуре активов в разрезе основных элементов: внеоборотных и оборотных активов.

На первом этапе анализа деловой активности оценивается динамика основных показателей деловой активности: товарооборот, чистая прибыль, средняя величина активов (оборотных и внеоборотных), средняя величина собственного капитала, скорость обращения активов, скорость обращения собственного капитала, коэффициент отдачи внеобортных активов, скорость обращения оборотных активов, время обращения оборотных активов, рентабельность активов, рентабельность собственного капитала.

Финансовая устойчивость в общем виде определяется уровнем обеспеченности активов источниками их формирования (другими словами, независимо от внешних источников финансирования) и характеризуется следующими признаками:

1. своевременностью расчетов по обязательствам

2. достаточным долевым участием собственного капитала в формировании имущества.

Выявляется общая сумма нормальных источников формирования запасов и затрат. Рассчитываются показатели излишка (недостатка) источников формирования запасов и затрат.

Для уточнения оценки ликвидности организации анализируется изменение финансовых коэффициентов ликвидности.

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ТОРГОВОГО ПРЕДПРИЯТИЯ ООО «ЧИСТАЯ ВОДА СИБИРИ»

2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «чистая вода Сибири»

Таблица 2.1

Критерии	Характеристика
1. Наименование	ООО «Чистая Вода Сибири»
2. Форма собственности
3. Организационно-правовая форма	Общество с ограниченной ответственностью
4. Тип предприятия	Розничное торговое предприятие
5. Местоположение	г.Красноярск, ул.Бограда, 116
6. Режим работы	ПН-СБ: с 09-00 до 18-00
7. Площадь организации
8. Ассортиментный профиль	продовольственные товары
9. Ценовой уровень
10. Основной контингент покупателей по уровню доходов	со средним уровнем доходов
11. Тип конкурентной среды	Олигополия
12. Наличие других видов деятельности	Отсутствует
13. Количество лет работы на рынке
14. Стадия жизненного цикла организации	Развития (3-10 лет)
15. Рентабельность деятельности,%
16. Среднесписочная численность работающих, чел
17. Тип структуры управления	Линейно-функциональная

Торговое предприятие ООО «Чистая вода Сибири» расположено в Железнодорожном районе г. Красноярска по адресу ул. Бограда д. 116. Рассматриваемая организация была зарегистрирована в Администрации Железнодорожного района 15.12.2000 года и открыта в 2001 году, для осуществления предпринимательской деятельности было получено свидетельство о регистрации предприятия на неограниченный срок деятельности № 2586.

По организационно-правовой форме рассматриваемое торговое предприятие является обществом с ограниченной ответственностью.

Предприятие осуществляет торгово-хозяйственную деятельность на рынке потребительских товаров г. Красноярска. Основной целью деятельности ООО «Чистая вода Сибири» является реализация очищенной питьевой воды и сопутствующего оборудования для удовлетворения общественных потребностей и получения прибыли. Таким образом, основными видами деятельности предприятия являются:

Осуществление торговой деятельности;

Розничная продажа товаров народного потребления;

Информационное обеспечение клиентов и потенциальных потребителей;

Осуществление мероприятий по социальному развитию коллектива, созданию благоприятных условий труда и быта.

Также предприятие может осуществлять любые виды хозяйственной деятельности, за исключением запрещенных законодательством РФ.

Деятельность организации регулируется Гражданским кодексом Российской Федерации, Конституцией РФ, законом РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью», Уставом предприятия и иными законодательными актами, регулирующими деятельность обществ с ограниченной ответственностью.

Общество является юридическим лицом, имеет самостоятельный баланс, расчетный счет в банке России, круглую печать, содержащую полное фирменное наименование на русском языке, штампы, бланки со своим наименованием, собственную эмблему и действует на основе полного хозяйственного расчета, самофинансирования и самоокупаемости. Предприятие имеет право осуществлять свою деятельность, определять перспективы развития, исходя из спроса на реализуемую продукцию, работы, услуги и необходимости обеспечения коммерческого и социального развития, повышения личных доходов его работников. Также имеет право распоряжаться прибылью, оставшейся после уплаты налогов и других обязательных платежей, может реализовывать свою продукцию по ценам, установленным на договорной основе. В формировании финансовых ресурсов предприятия участвуют прибыль (доход), амортизационные отчисления, кредиты и другие поступления, полученные от продажи основных средств. Порядок и сроки выплаты чистой прибыли определяется общим собранием, кроме того необходимо отметить, что прибыль направляется на обновление товарного ассортимента, совершенствование материально-технической базы функционирование деятельности общества и другие затраты возмещаемые за счет прибыли.

Предприятие производит уплату налогов в бюджет и другие отчисления в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации. Порядок уплаты налога с доходов (прибыли) общества определяется Налоговым Кодексом РФ. Предприятие осуществляет свои отношения с другими учреждениями, организ а циями и гражданами во всех сферах хозяйственной деятельности на основе договоров. В своей деятел ь ности учитывает интересы потребителей, предлагает продукцию только высокого качества.

Принцип работы ООО «Чистая вода Сибири» - обеспечение максимальной возможности для покупателя быстро и выгодно приобрести предлагаемый товар. Режим работы магазина с 09 до 18 часов, воскресенье выходной день. Такой режим наиболее полно отвечает потребностям потребителей.

По ценовому уровню реализуемой продукции исследуемую организацию можно отнести к организациям средним уровнем цен.

Основной вид деятельности предприятия - розничная торговля. ООО «Чистая вода Сибири» имеет общую площадь 190м2, в том числе торговую- 70 м2.

В рассматриваемом ООО «Чистая вода Сибири» реализация продукции осуществляется в специально организованном торговом отделе.

Отношения работника и предприятия, возникающие на основе трудового договора, контракта, регулируются законодательством РФ о труде. Формы, си с темы и размер оплаты труда работников, а также другие виды их доходов устанавливаются в соответствии с дейс т вующим законодательством и результатами хозяйственной деятельности предприятия. Оно обеспечивает гарантированный законом минимальный размер оплаты труда, условия труда, и меры социальной защиты работников.

В компании все обязанности и полномочия разделены по функционал ьному признаку и в соответствии с ними определены должностные инструкции каждого работника. В настоящее время в организации трудятся 40 человек.

Среди основных элементов организации предприятия торговли доминирующим звеном является структура - конституция организации, на основе которой происходит управление коммерческой деятельностью организации, а также устойчивые связи между звеньями организации.

Штат работников ООО «Чистая вода Сибири» включает: генерального директора, начальника отдела доставки, начальника отдела продаж, главного бухгалтера, товароведа, операторов 1С и обслуживающий персонал (технический работник, охранники, грузчики, водители). Организационная структура рассматриваемого предприятия представлена на рис. 1.

Рассмотрим должностные обязанности персонала коммерческого предприятия.

Генеральный директор несет ответственность за обеспечение необходимыми средствами, самостоятельно принимает решения, без доверенности действует от имени общества. В том числе представляет его интересы, совершает сделки от имени предприятия, имеет право подписи финансовых документов, утверждает штат сотрудников, издает приказы, дает указания, обязательные для исполнения всеми работниками общества.

Начальник отдела доставки дублирует работу директора по общим вопросам и следит за соблюдением трудовой дисциплины. Он является связующим звеном между трудовым коллективом и руководством, помогает улаживать конфликты, как в коллективе, так и с покупателями.

Товаровед занимается работой по изучению спроса, осуществляет приемку продукции по количеству и качеству, следит за соблюдением правил торговли, несет ответственность за соответствие продукции сопроводительным документам и сертификатам качества.

Главный бухгалтер осуществляет функции управления штатом сотрудников бухгалтерии. Представляет интересы организации в различных учреждениях, имеет право подписи финансовых документов.

Заместитель главного бухгалтера дублирует функции главного бухгалтера в его отсутствие, занимается формированием сводных отчетов.

Бухгалтера ведут бухгалтерский учет финансово-хозяйственной деятельности по отделам бухгалтерии (материальный, расчетный, плановый)

осуществляют расчет торговых надбавок, производят расчеты с поставщиками, участвуют в планировании работы на плановый период.

Персонал отдела продаж занимается предпродажной подготовкой, также консультирует покупателей по разновидностям продукции, ее свойствам, следит за сроками годности.

Операторы 1С, непосредственно работающие с покупателями и отпускающие товар, ведут систематическое наблюдение за развитием спроса, выявляют основные тенденции, интенсивность и причины её изменения, требования покупателей к ассортименту, качеству, внешнему виду.

Обслуживающий персонал занимается неквалифицированным трудом: разгрузкой, доставкой товара в торговый зал и следит за соблюдением чистоты и порядка в помещениях.

Ввиду отсутствия в структуре специалиста по кадрам в ООО «Чистая вода Сибири» отмечена слабая кадровая политика, текучесть кадров, несоответствие требованиям, предъявляемым к работникам данной организации.

Достоинством организационной структуры ООО «Чистая вода Сибири», сформированной по функциональному признаку, является ее специализация на определенных действиях, что создает возможности их более глубокого освоения и технической формализации, и ограниченное число работников, что дает возможность сосредоточения каждым на выполняемых им функциях и контроля за их осуществлением, а также способствует быстрой передачи информации.

Анализ внешней и внутренней среды предприятия.

Любая организация находится и функционирует в среде. Каждое действие всех без исключения организаций возможно только в том случае, если среда допускает его осуществление. Внешняя среда является источником, питающим организацию ресурсами, необходимыми для поддержания ее внутреннего потенциала на должном уровне. Организация находится в состоянии постоянного обмена с внешней средой, обеспечивая тем самым себе возможность выживания. Но ресурсы внешней среды не безграничны. И на них претендуют многие другие организации, находящиеся в этой же среде. Поэтому всегда существует возможность того, что организация не сможет получить нужные ресурсы из внешней среды. Это может ослабить ее потенциал и привести ко многим негативным для организации последствиям.

Внутренняя среда организации является источником ее жизненной силы. Она заключает в себе тот потенциал, который дает возможность организации функционировать, а, следовательно, существовать и выживать в определенном промежутке времени. Но внутренняя среда может также быть и источником проблем и даже гибели организации в том случае, если она не обеспечивает необходимого функционирования организации.

Рассмотрим внешнюю и внутреннюю среду ООО «Чистая вода Сибири»

1. Анализ макроокружения. Макроокружение создает общие условия нахождения организации во внешней среде. Степень влияния состояния макроокружения на ООО «Чистая вода Сибири»

очень велика, что связано со спецификой деятельности и внутренним потенциалом организации. Для изучения макроокружения целесообразно проводить СТЭП-анализ.

Экономические факторы. Анализ экономического макроокружения позволяет понять то, как формируются и распределяются ресурсы. Совершенно очевидно, что это является жизненно важным для предприятия, так как доступ к ресурсам очень сильно определяет состояния входа в организацию. Изучение данной группы факторов на предприятии заключается в определении ряда показателей:

Уро вня денежных доходов населения,

Темпов инфляции,

Производительности труда,

Норм налогообложения,

Пути увеличения продаж и максимизации прибыли предприятия

Социальные факторы. Анализ социального макроокружения направлен на то, чтобы уяснить влияние на деятельность организации таких социальных явлений как:

Жизненный уровень и покупательная способность населения, приобретающего очищенную питьевую воду,

Демографические процессы (возрастной и половой состав населения),

Потребительские предпочтения в области очковой оптики.

В общем, социальные процессы меняются очень медленно. Однако если происходят определенные социальные изменения, то они приводят ко многим очень существенным изменениям в окружении предприятия.

Технологические факторы. Анализ технологического макроокружения позволяет своевременно увидеть те возможности, которые развитие науки открывает для усовершенствования и модернизации технологий изготовления чистой питьевой воды.

Процесс изучения технологического макроокружения способствует выбору таких решений, которые позволяют не опоздать с началом технологического обновления.

Прочие факторы. К ним относятся политические и правовые факторы. Анализ политического макроокружения заключается в выяснение того, какие программы пытается провести в жизнь государство, какие изменения в законодательстве и правовом регулировании возможны в результате принятия новых законов и норм. Ключевым процессом политического макроокружения является борьба за власть.

Анализ правового макроокружения предполагает изучение законов и других нормативных актов, устанавливающих правовые нормы и рамки отношений, дает предприятию возможность определить для себя допустимые границы действий.

2. Анализ непосредственного окружения. Изучение микроокружения направлено на анализ состояния тех составляющих внешней среды, с которыми предприятие находится в непосредственном взаимодействии. Это такие составляющие как покупатели, поставщики, конкуренты, рынок рабочей силы.

...

Подобные документы

Финансовое состояние, оценка платежеспособности и ликвидности предприятия ООО "Кинескоп". Условия срочной платежеспособности, горизонтальный анализ ликвидности активов, нормативные показатели менеджмента и деловой активности предприятий и организаций.

дипломная работа , добавлен 03.08.2008


Методологические аспекты анализа финансового состояния предприятия. Анализ наличия и эффективности использования финансовых ресурсов. Анализ финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности ООО "Эмилия". Диагностика вероятности банкротства.

дипломная работа , добавлен 26.05.2012


Анализ финансового состояния ОАО "Улан-Удэнский авиационный завод". Вертикальный и горизонтальный анализы баланса. Оценка состава и структуры прибыли, деловой активности предприятия. Качественная характеристика его платежеспособности и ликвидности.

курсовая работа , добавлен 27.11.2013


Оценка финансового состояния предприятия ОАО "ВЭР": показатели аналитического баланса, платежеспособности и ликвидности, деловой активности предприятия. Разработка мероприятий по мобилизации выявленных резервов, эффективность предложенных мероприятий.

дипломная работа , добавлен 16.05.2010


Общая характеристика ООО "БЕТОНИТ". Теоретические основы анализа финансового состояния предприятия. Анализ структуры актива и пассива баланса ООО "БЕТОНИТ". Оценка ликвидности, платежеспособности, деловой активности, прибыли и рентабельности предприятия.

курсовая работа , добавлен 22.07.2010


Анализ структуры баланса, платежеспособности и ликвидности, финансовой устойчивости и деловой активности предприятия. Анализ финансовых результатов и их влияние на финансовое состояние предприятия, предложения по улучшению финансового состояния.

отчет по практике , добавлен 21.04.2015


Система индикаторов оценки финансового состояния предприятия. Оценка имущества предприятия, источников его формирования. Анализ платежеспособности, уровня финансовой устойчивости предприятия. Разработка путей улучшения его финансового состояния.

курсовая работа , добавлен 05.06.2011


Сущность и значение анализа финансового состояния. Краткая характеристика предприятия, анализ имущества и источников его формирования. Анализ ликвидности и платежеспособности, финансовой устойчивости и деловой активности, прибыли и рентабельности.

дипломная работа , добавлен 15.04.2009


Методика анализа финансового состояния предприятия. Особенности проведения анализа финансового состояния страховой компании. Динамика и структура прибыли компании, показатели рентабельности. Характеристика финансовой конкурентоспособности предприятия.

курсовая работа , добавлен 17.12.2014


Этапы и методы финансового анализа предприятия. Оценка ликвидности и платежеспособности организации. Анализ показателей деловой активности и рентабельности. Управление дебиторской задолженностью как способ улучшения финансового состояния предприятия.